Bitget UEX Relatório Diário｜Novas tarifas dos EUA entram em vigor aumentando riscos no Oriente Médio; Desempenho da Intel supera expectativas e competição em IA muda; As Sete Gigantes caem juntas com destaque para o tombo da Tesla (24 de julho de 2026)

1. Principais notícias

Atualizações do Federal Reserve

Alta do preço do petróleo eleva as expectativas de aumento de juros, mercado precifica cerca de 36% de chance de alta na próxima semana

• O agravamento do conflito no Oriente Médio fez com que o petróleo Brent superasse US$ 100, enquanto os rendimentos dos títulos do Tesouro dos EUA de 2 anos subiram para 4,365%, e os rendimentos de 10 e 30 anos atingiram novas máximas no ano.
• Segundo o “FedWatch” da CME, as chances de aumento de 25 pontos-base na taxa de juros na próxima semana se aproximam de 36%. Impacto no mercado: As preocupações inflacionárias aumentaram, pressionando os ativos sensíveis a juros curtos, enquanto dólar e juros dos Treasuries subiram em conjunto, reduzindo significativamente o apetite ao risco em ativos de risco.

Commodities internacionais

Novas tarifas dos EUA entram em vigor hoje, risco no Oriente Médio impulsiona preços do petróleo

• Às 00:01 do horário de Nova York na sexta-feira, novas tarifas de importação de 10% a 12,5% entram em vigor, abrangendo cerca de 60 economias; México, Reino Unido, Canadá, Índia etc., aplicam 10%, União Europeia pelo menos 10%, Japão e Coreia do Sul pelo menos 12,5%.
• Navio petroleiro saudita atacado e aumento das tensões entre EUA e Irã levaram o Brent a superar US$ 100 em determinado momento. Impacto no mercado: A elevação dos custos comerciais somada ao prêmio de risco geopolítico eleva os preços de energia e reforça as expectativas inflacionárias no curto prazo, favorecendo parte dos ativos de proteção, mas penalizando o apetite ao risco.

Dinâmica EUA-Irã

Conflito no Oriente Médio se intensifica, EUA ameaçam ação em larga escala

• Trump afirmou que está considerando seriamente retomar ações militares em larga escala contra o Irã e alertou que irá responsabilizar o Irã por ataques dos Houthis; Irã e Houthis afirmaram estarem prontos para responder.
• O Ministro da Defesa de Israel também declarou prontidão. Impacto no mercado: O prêmio de risco geopolítico impulsiona diretamente o preço do petróleo e a busca por proteção, ao mesmo tempo em que, via inflação, eleva expectativas de altas de juros e aumenta a volatilidade global.

2. Revisão de mercado

Desempenho de commodities & Forex

• Ouro spot : cerca de US$ 4.050/onça, +0,02%
• Prata spot : cerca de US$ 57,75/onça, +0,17%
• Petróleo WTI: cerca de US$ 92,14/barril, -0,05%
• Petróleo Brent: cerca de US$ 87/barril, +0,1%
• Índice do Dólar (DXY): 101,426, -0,02

Análise dos fatores de impulso: A escalada do conflito no Oriente Médio e o ataque ao navio saudita impulsionaram diretamente o preço do petróleo, somados à implementação das novas tarifas dos EUA que reforçam preocupações com custos comerciais e inflação. Ouro e prata, como ativos de proteção, foram beneficiados, mas o dólar forte e os juros altos exerceram pressão de baixa. O consenso institucional é que, no curto prazo, commodities seguem impulsionadas por fatores geopolíticos e de política, mantendo os preços de energia elevados e estendendo a expectativa de aperto pelo Fed, com correlação entre ativos no ciclo alta do petróleo→aumento do medo inflacionário→alta de juros→ativos de risco pressionados.

Desempenho das criptomoedas

• BTC: cerca de 65.000, -1,82%
• ETH: cerca de US$ 1.870, -3,35%
• Valor de mercado total das criptomoedas: US$ 2,31 trilhões, -1,1%
• Liquidações de mercado: 24h soma de US$ 252 milhões em liquidações, sendo US$ 189 milhões em posições compradas
• Mapa de liquidação BTC/USDT da Bitget: Preço atual por volta de US$ 64.829, zona de US$ 65.500–66.500 concentra liquidações massivas de vendidos, sendo provável aceleração da alta em caso de rompimento. Zona de US$ 64.000–63.500 concentra liquidações de comprados, mas em volume menor, o que mantém o viés de busca por liquidez dos vendidos no curto prazo.

• ETF spot – Fluxo líquido: Fluxo positivo ontem de US$ 69 milhões, 24h atuais de saída líquida de US$ 23 milhões.

Análise dos fatores de impulso: O recuo do apetite ao risco nas ações dos EUA e a alta do petróleo elevando expectativas de alta de juros impõem pressões macro ao mercado cripto. O fluxo em ETFs sugere posturas institucionais cautelosas, enquanto liquidações alavancadas refletem maior sensibilidade emocional. Embora o BTC mantenha zonas críticas, o ETH mostra menor resiliência. O consenso aponta para consolidação fraca de curto prazo e atenção aos sinais de política monetária do Fed e dinâmica geopolítica.

Desempenho dos índices de ações dos EUA

• Dow Jones: fechou em 51.711,65 pontos, -0,97%
• S&P 500: fechou em 7.408,30 pontos, -1,21%
• Nasdaq: fechou em 25.137,69 pontos, -2,15%, queda mais acentuada nos setores de tecnologia e crescimento

Performance das big techs

• NVDA: 208,76 (-1,56%)
• AAPL: 321,66 (-1,30%)
• MSFT: 381,58 (-2,24%)
• GOOGL: 317,69 (-7,13%)
• AMZN: 233,66 (-4,57%)
• META: 606,10 (-3,36%)
• TSLA: 319,69 (-14,52%)

Resumo de desempenho e análise de impulso: As sete gigantes recuaram. Tesla despencou após resultado trimestral desapontar, enquanto Google caiu fortemente por elevar seus gastos de capital estimados para até US$ 205 bilhões, causando receios sobre custos com IA. Tensão no Oriente Médio e expectativa de alta de juros pressionaram o apetite ao risco. Setores mostram comportamento divergente: armazenamento subiu mesmo com o mercado caindo, enquanto ações de crescimento de alta valorização sofreram mais, indicando transição do "narrativa de IA" para "validação de retornos" e precificação de riscos macro.

Observação de movimentos setoriais

Setor de armazenamento em alta, desafiando o mercado

• Ações representativas: Micron Technology +3,2%, SK Hynix +2,56%.
• Fatores de impulso: O aumento dos gastos com IA do Google favorece a demanda por memórias de alta largura de banda, com capitais retornando para segmentos com oferta restrita.

Defesa e aviação em alta

• Ações representativas: Lockheed Martin +10,54%, Raytheon Technologies +7,33%.
• Fatores de impulso: Agravamento no Oriente Médio eleva expectativa de reabastecimento de estoques e demanda de defesa.

Setor de semicondutores pressionado

• Ações representativas: Texas Instruments -3,13%, AMD -2,29%, Intel -2,33%.
• Fatores de impulso: Recuo do apetite ao risco somado a desafios de guidance em algumas empresas.

3. Análise aprofundada das ações dos EUA

1. Intel (INTC) - Resultados do 2T bem acima do previsto

Resumo do evento: Receita do 2º trimestre da Intel de US$ 16,13 bilhões, +25% em relação ao ano anterior (estimava-se US$ 14,43 bi); receita em data center e IA de US$ 6,26 bilhões (estimava-se US$ 5,54 bi); EPS ajustado de US$ 0,42 (estimava-se US$ 0,21). Previsão para 3º trimestre: receita de US$ 15,8-16,8 bilhões, EPS ajustado de US$ 0,38, ambos acima do consenso. Alta direção aponta forte crescimento de CPU para servidores e capex em 2027 claramente acima de 2026. Visão do mercado: Instituições consideram um dos melhores crescimentos em 15 anos, com demanda de IA comprovada e reposicionando Intel na competição de chips para data centers e IA. Analistas focam na disputa com AMD e Nvidia e no ritmo de capex no longo prazo. Implicações para investimentos: Surpresa positiva nos resultados e guidance dão suporte para tendência de médio prazo, atenção para execução futuras e mudança de market share.

2. Tesla (TSLA) - Queda acentuada após relatório abaixo do esperado

Resumo do evento: Lucro trimestral de Tesla muito abaixo do esperado, ação desabando cerca de 14%-15% em um dia, e vendidos lucrando US$ 4,12 bilhões no dia. Tesla tem o maior short interest entre as sete gigantes (aprox. 3% do free float). Analista do BNP Paribas mantém venda com preço-alvo de US$ 280, indicando que a avaliação já precifica elevadas expectativas de IA. Visão do mercado: Instituições veem com cautela o ritmo do capex agressivo e avanço em IA, entrega forte, mas qualidade dos lucros e desenvolvimento do Robotaxi permanecem pontos críticos. O varejo aumentou aportes, mas institucionais priorizam validação de retorno. Implicações para investimentos: Volatilidade acentuada no curto prazo, acompanhar evolução da IA e energia no resultado, bem como revisões de guidance anual.

3. Google (GOOGL) - Nuvem forte, mas alta dos gastos preocupa

Resumo do evento: CEO do Google Cloud afirmou que clientes estão gastando 50% a mais do que prometeram, acelerando o crescimento do segmento. Entretanto, ao elevar o capex do ano para US$ 205 bilhões, as ações chegaram a cair mais de 7% no intradiário. Visão do mercado: Instituições reconhecem a vantagem competitiva e execução do segmento nube, mas preocupações sobre ciclo de retorno do investimento em IA aumentam. Analistas acompanham resiliência dos anúncios de busca e eficiência nos investimentos. Implicações para investimentos: Estruturalmente positivo para o ecossistema de nuvem e IA, mas no curto prazo será preciso verificar a conversão de receita a partir do alto investimento.

4. AMD - Avanço em inferência de IA

Resumo do evento: CEO da AMD anunciou parceria com a Cerebras para lançar uma solução de inferência de IA combinando racks de GPU Helios com chips em wafer Cerebras, produto será lançado ainda este ano. Anthropic concluiu a adaptação ao conjunto de chips AMD com Claude no fim de semana, interpretado como sinal de que o ecossistema CUDA está sendo desafiado pelas próprias capacidades da IA. Visão do mercado: Instituições apontam maior competitividade da AMD em inferência de IA, desafiando a dependência de hardware proprietário, o que beneficia um ambiente de múltiplos fornecedores. Implicações para investimentos: Monitorar evolução das parcerias e do market share da AMD para diversificação de exposição em IA.

5. Nvidia (NVDA) - Parceria de empacotamento com Amkor

Resumo do evento: Nvidia fechou acordo multibilionário de US$ 1,5 bi com a Amkor para desenvolver tecnologias avançadas de empacotamento e testes para a próxima geração de IA e plataformas aceleradas, com pagamento antecipado para expandir a capacidade nos EUA. Visão do mercado: Instituições veem fortalecimento da resiliência da cadeia e do know-how de empacotamento avançado, consistente com expansão estrutural da infraestrutura de IA. Implicações para investimentos: Benefício estrutural para o ecossistema de computação de IA, importante acompanhar o ritmo de expansão de capacidade.

4. Notícias de mercado & projetos

1. O governo argentino está avançando na flexibilização da regulação do mercado de capitais, propondo permitir que fundos mútuos (FCI) invistam em bitcoin e criptomoedas, além de aceitar ativos virtuais como colateral. A medida parte do projeto de Lei de Desregulamentação elaborado pelo ministro da economia Federico Sturzenegger e aguarda assinatura do presidente Javier Milei antes de ser enviada ao Congresso. 

2. O pesquisador da Blockworks, Luke Leasure, publicou relatório apontando que o bitcoin pode estar em ou próximo do fundo de ciclo. O BTC recuou 50% do topo histórico, o bear market já dura mais de 40 semanas e muitos indicadores de longo prazo atingem níveis raros. Neste mês, o bitcoin registrou sua maior sobrevenda histórica relativa ao Nasdaq, e em fevereiro ao ouro. O preço realizado (custo médio on-chain) está por volta de US$ 53.000, apenas 18% abaixo do spot atual — em todos os ciclos anteriores o fundo do bear market ocorreu abaixo deste nível de desconto.

3. Intel surpreendeu ao anunciar previsão de receita forte para este trimestre, refletindo a explosão dos gastos em data centers, acelerando a esperada recuperação da fabricante de chips. Para o terceiro trimestre, espera receita de US$ 15,8-16,8 bilhões, acima do consenso médio de US$ 15,1 bi. O outlook destaca o progresso da Intel junto aos clientes de data center na busca por chips para IA.

4. No dia 23, o Senado dos EUA rejeitou por 49 a 47 votos a resolução que visava limitar os poderes de guerra de Trump contra o Irã. Proposta liderada pelos democratas, ela buscava impedir ações militares contra o Irã sem autorização do Congresso. Mais cedo, a Câmara dos Deputados aprovou resolução exigindo do governo Trump o fim das operações militares contra o Irã.

5. Com as tarifas temporárias globais expirando nesta sexta, o governo Trump lançou novas medidas tarifárias. Segundo comunicado do USTR em 23 de julho, tarifas de 10% a 12,5% serão aplicadas a dezenas de países e regiões sob alegação de "trabalho forçado", com efeito a partir do dia 24 (horário do leste dos EUA), baseadas na Seção 301 da Lei de Comércio de 1974.

6. A conferência AMD Advancing AI foi realizada em 22–23 de julho em São Francisco. A CEO Lisa Su projetou que o mercado de aceleradores de IA atingirá US$ 1,4 trilhão em 2030, CPUs de data center US$ 220 bi e mercado total de computação US$ 2 trilhões. A AMD lançou seu primeiro sistema rack-level para IA, Helios, cujo envio começará em breve.

7. OpenAI planeja implantar o AMD Helios em larga escala. O responsável por infraestrutura afirma que já utilizam o rack de GPUs Helios há três meses e que a OpenAI irá colaborar com a AMD para desenvolver o MI500 series e produtos seguintes.

5. Calendário de mercado de hoje

Cronograma de divulgação de dados

Eventos importantes previstos

• Novas tarifas dos EUA entram em vigor: A partir de hoje, acompanhar reações dos parceiros comerciais e impactos nas cadeias de suprimentos.
• Desdobramentos geopolíticos no Oriente Médio: Monitorar continuidade das tensões EUA-Irã e Houthis sobre preços do petróleo.

Opinião dos analistas:

Analistas de bancos de investimento avaliam que a entrada em vigor das novas tarifas dos EUA e o agravamento do conflito no Oriente Médio impulsionam preços do petróleo e expectativas inflacionárias, com o mercado precificando cerca de 36% de chance de aumento de juros pelo Fed na próxima semana, pressionando ativos de maior duração. O resultado acima do esperado da Intel valida demanda por IA, mas balanços de Tesla e Google ressaltam pressão sobre a validação de retornos em ações de crescimento caras. A recomendação geral é de atenção a setores de energia e defesa, que se beneficiam do cenário, e cautela com techs de alto capex até sinais macro e de lucros ficarem mais nítidos.

Aviso legal: Conteúdo acima foi organizado por meio de pesquisa por IA, publicado após checagem manual, sem constituir recomendação de investimento. Os dados citados podem apresentar divergências — sempre consulte dados de mercado atualizados.