Durante a noite nos EUA | Os três principais índices fecharam a semana em queda; o Índice de Semicondutores da Filadélfia caiu 10% na semana, registrando sua maior queda semanal desde abril do ano passado

Segundo o APP da Zhihui Financeiro, na sexta-feira, os três principais índices encerraram em queda. A Moonshot AI lançou o novo modelo Kimi K3, novamente abalando o pressuposto central dos investimentos em poder de computação AI em larga escala por meio de estratégias de baixo custo e de código aberto, levando as ações globais de tecnologia e semicondutores a uma forte queda, enquanto o receio de uma repetição do "momento DeepSeek" se espalhou rapidamente entre os investidores. O índice de semicondutores da Filadélfia caiu mais de 20% em relação ao seu recorde de fechamento estabelecido em 22 de junho, entrando em mercado de baixa. Esta semana, o índice caiu 10%, a maior queda semanal desde abril de 2025.

Os três principais índices de ações dos EUA fecharam a semana em baixa: o Dow Jones caiu 0,93%, a Nasdaq caiu 2,9% e o S&P 500 caiu 1,55%.

[Ações dos EUA] Ao fim do pregão, o Dow Jones caiu 406,55 pontos, uma queda de 0,77%, para 52.146,42 pontos; o Nasdaq caiu 361,70 pontos, ou 1,40%, encerrando em 25.520,24 pontos; o índice S&P 500 caiu 76,08 pontos, ou 1,01%, fechando em 7.457,69 pontos. As ações de chips apresentaram desempenho misto: Western Digital (WDC.US) subiu 2,23%, SK Hynix ADR (SKHY.US) subiu 1,13%, Nvidia (NVDA.US) caiu 2,21%, Meta Platforms (META.US) caiu 2,79% e SpaceX (SPCX.US) caiu 5,43%. Apple (AAPL.US) subiu 0,14%, sua capitalização de mercado ultrapassou brevemente a da Nvidia durante o pregão. O índice Nasdaq Golden Dragon China caiu 1,82%, com Alibaba (BABA.US) recuando 2%.

[Ações europeias] O índice DAX30 da Alemanha caiu 27,30 pontos, ou -0,11%, para 24.839,16 pontos; o FTSE 100 do Reino Unido subiu 23,21 pontos, ou 0,22%, fechando em 10.595,45 pontos; o CAC40 da França caiu 39,05 pontos, ou -0,47%, para 8.338,81 pontos; o Euro Stoxx 50 caiu 48,56 pontos, ou -0,77%, ficando em 6.235,05 pontos; o IBEX35 da Espanha caiu 22,17 pontos, ou -0,12%, para 19.216,23 pontos; o FTSE MIB da Itália caiu 490,96 pontos, ou -0,94%, fechando em 51.883,00 pontos.

[Bolsas asiáticas] O índice Nikkei 225 caiu 4,03%, enquanto o mercado sul-coreano esteve fechado pelo Dia da Constituição.

[Índice do dólar] O índice do dólar subiu levemente no dia 17. O índice que mede o desempenho do dólar norte-americano em relação a seis principais moedas fechou o dia em 100,765, ligeiramente acima dos 100,763 da sessão anterior. No fechamento de Nova York, 1 euro era cotado a 1,1436 dólar, abaixo dos 1,1438 da sessão anterior; 1 libra esterlina a 1,3454 dólar, contra 1,3470 do dia anterior. O dólar era negociado a 162,45 ienes, acima dos 162,39 ienes do dia anterior; a 0,8075 franco suíço, abaixo dos 0,8089; a 1,4011 dólar canadense, inferior aos 1,4048 da sessão anterior; e a 9,6497 coroas suecas, levemente inferior aos 9,6499 do dia anterior.

[Criptomoedas] O Bitcoin continua oscilando em torno de 64 mil; no momento da redação, estava sendo negociado a 63.974,28 dólares. O Ethereum caiu mais de 1,6%, sendo cotado a 1.839,25 dólares.

[Petróleo] Os preços internacionais do petróleo subiram significativamente no dia 17. No fechamento, o contrato de petróleo leve WTI para entrega em agosto na Bolsa de Mercadorias de Nova York subiu US$ 3,54, encerrando a US$ 82,49 o barril, uma alta de 4,48%; o contrato Brent para entrega em setembro em Londres avançou US$ 3,87, fechando a US$ 88,10 o barril, uma alta de 4,59%.

[Metais preciosos] O ouro à vista subiu 1%, cotado a US$ 4.018,36; a prata à vista subiu 0,77%, para US$ 55,55.

[Notícias macroeconômicas]

Trump: Boas notícias sobre a inflação em junho, uma "Era de Ouro" para os Estados Unidos. O presidente dos EUA, Trump, afirmou: “Os dados de inflação de junho trouxeram ótimas notícias! O índice de preços ao consumidor (CPI) registrou a maior queda mensal em seis anos. O CPI de junho ficou abaixo das previsões de todos os 67 economistas entrevistados pela mídia. Houve quedas nos preços de gasolina, eletricidade, seguro de automóveis, hotéis e medicamentos sob prescrição. Com forte crescimento salarial e retração dos preços, o salário real aumentou significativamente em 0,8%. Com o contínuo fluxo de investimentos nos EUA, rápida expansão da construção de fábricas e aumento do emprego na indústria de manufatura, além de preços em queda, temos muito do que nos orgulhar — a era de ouro dos EUA já começou!”

Custo de hedge do dólar atinge o nível mais baixo do ano. O custo para se proteger contra a volatilidade do dólar caiu para o menor patamar de 2024. O indicador de volatilidade implícita de 1 mês do índice à vista do dólar norte-americano caiu para o nível mais baixo desde dezembro passado nesta semana, despencando em relação ao pico durante o surto da guerra do Irã em março. Isso indica que, apesar das incertezas sobre a política do Fed e da escalada dos conflitos no Oriente Médio, os operadores consideram pouco provável que eventos inesperados abalem a principal moeda de reserva global. Esse ambiente de mercado mais calmo reforça uma das características centrais do mercado deste ano: a resiliência das ações dos EUA e a redução da volatilidade cambial, o que estimula um grande fluxo para operações de carry trade — estratégias que lucram com as diferenças de taxas de juros e costumam ter melhor desempenho quando taxas de câmbio e apetites de risco são estáveis. O estrategista cambial do ING, Francesco Pesole, disse que a queda na volatilidade do dólar é “notável”. Segundo ele: “A resiliência das ações, sustentada pelo boom de IA, aparentemente continua estabilizando as taxas de câmbio e ajudando a manter um ambiente auto-reforçado de baixa volatilidade e predominância nas carry trades.” Ele acrescentou que, mesmo com a correção nas ações de tecnologia, essa estratégia permanecerá aquecida.

Confiança do consumidor dos EUA melhora em julho, mas conflitos no Oriente Médio trazem riscos de queda. Em julho, o índice de confiança do consumidor norte-americano atingiu o maior nível em cinco meses, mas, devido à escalada dos conflitos no Oriente Médio impulsionando os preços da gasolina, essa melhora pode ser temporária. A pesquisa da Universidade de Michigan informou na sexta-feira que seu índice de confiança do consumidor subiu para 54,4 neste mês, o maior desde fevereiro, ante 49,5 em junho, acima da previsão de 51,0 dos economistas. A pesquisa foi realizada de 23 de junho a 13 de julho, com mais de 70% das entrevistas feitas antes do rompimento do cessar-fogo entre EUA e Irã, que levou os preços do petróleo ao maior patamar em um mês e, consequentemente, elevou o preço da gasolina. “O avanço da confiança em julho foi observado em todos os grupos — independentemente de idade, renda, riqueza ou filiação partidária”, afirmou Joanne Hsu, diretora do projeto da pesquisa. “No entanto, com os preços ainda altos, os consumidores não estão otimistas sobre as perspectivas econômicas; o índice de confiança caiu 12% em relação ao ano anterior. Portanto, se a recente tendência de queda nos preços de gasolina se inverter, esse aumento da confiança pode ser difícil de sustentar.”

[Notícias corporativas]

Apple estaria negociando acordo preliminar com o Departamento de Justiça dos EUA em caso antitruste. Fontes relataram que a Apple (AAPL.US) e o Departamento de Justiça dos EUA estão em negociações iniciais para um possível acordo em uma ação judicial de 2024 que acusa a gigante de violar as leis antitruste. Apple e o DOJ não responderam imediatamente aos pedidos de comentário. Segundo relatos, as negociações estão em andamento, mas não há garantia de que um acordo final seja alcançado. A Apple teria apresentado múltiplas propostas ao DOJ na tentativa de resolver o caso. Em 2024, com o governo intensificando suas restrições às big techs, o DOJ e 15 estados processaram a Apple sob acusação de monopolizar o mercado de smartphones, prejudicar concorrentes menores e inflacionar preços. Até o momento, não há informações sobre se os procuradores-gerais estaduais também estão envolvidos nas negociações.

Meta estaria negociando aluguel de poder de computação à Anthropic, em acordo de até US$ 10 bilhões. De acordo com três fontes, a Meta Platforms (META.US) está em negociações para alugar a capacidade de computação em seus data centers de IA para a Anthropic, em acordo de até US$ 10 bilhões para dois anos. Segundo as fontes, a proposta foi feita pela Anthropic em junho e está sob avaliação da Meta, com os detalhes ainda sendo ajustados. Pelo acordo, a Anthropic pagaria mensalmente à Meta ao longo de dois anos, com ambas as partes tendo o direito de rescindir antecipadamente. O volume de compra de capacidade proposto à Meta é apenas um terço do contrato firmado pela Anthropic com a SpaceX em maio deste ano. As negociações estão em fase inicial e ainda podem não se concretizar.

TSMC amplia investimentos nos EUA; Trump convida todos para construir fábricas nos EUA. O presidente Trump anunciou que a TSMC (TSM.US) investirá mais US$ 100 bilhões em sua fábrica de semicondutores no Arizona, elevando o total de investimentos nos EUA para um recorde de US$ 265 bilhões. "Minha política comercial e acordos comerciais estão cumprindo tudo que prometi. Dos carros, medicamentos, aos semicondutores e toda a economia, o governo Trump está trazendo manufatura avançada de volta para os EUA. Isso é sucesso! Grande contratação, grande construção, grandes investimentos — bem-vindos à Era de Ouro dos EUA, convidamos todos a virem construir fábricas aqui", declarou.

SpaceX estaria negociando fornecimento de poder computacional bilionário para projeto de IA do Pentágono. De acordo com fontes, a SpaceX (SPCX.US) está negociando com o Departamento de Defesa dos EUA para fornecer poder computacional no valor de bilhões de dólares para executar modelos de inteligência artificial, fortalecendo ainda mais a relação da empresa de Musk com o Pentágono. As conversas seguem em andamento e podem não resultar em acordo. Pessoas a par do assunto afirmam que, nos últimos meses, a SpaceX assinou acordos semelhantes com Anthropic e Google, e está planejando uma grande expansão de seu negócio de computação em nuvem. Nas últimas semanas, funcionários da SpaceX discutiram planos para oferecer computação de IA a preços mais baixos, competindo diretamente com fornecedores existentes como a CoreWeave.

[Avaliação de grandes bancos]

UBS Group: Preço-alvo da Netflix (NFLX.US) reduzido de US$ 130 para US$ 115