Azioni USA durante la notte | Cina, Giappone e Regno Unito riducono le posizioni sui Treasury USA a giugno, i tre principali indici chiudono in calo, SanDisk (SNDK.US) cresce di quasi il 9%

Secondo quanto riportato dall'app di informazione finanziaria Zhihui Caijing, lunedì i tre principali indici statunitensi hanno chiuso in ribasso e il settore delle aziende legate allo storage ha continuato a salire. I rendimenti dei titoli di Stato USA sono aumentati in modo generalizzato. Il rendimento dei Treasury a 30 anni, solitamente sensibile agli eventi geopolitici, è salito di oltre 4 punti base raggiungendo il 5,311%, il livello più alto da giugno 2007. Il rendimento dei Treasury a 10 anni è cresciuto di oltre 2 punti base attestandosi al 4,724%. Il rendimento dei Treasury a 2 anni, che solitamente segue le variazioni dei tassi di breve periodo decisi dalla Fed, è salito lunedì di oltre 1 punto base portandosi al 4,182%.

Con la scadenza, lunedì, dei 60 giorni previsti dall'accordo di pace tra Stati Uniti e Iran – e con Trump's che ha escluso la possibilità di estendere tale termine –, i prezzi del petrolio sono aumentati. Gli investitori attendono la pubblicazione, prevista per questa settimana, dei verbali della riunione della Federal Reserve per ottenere ulteriori dettagli sulle ultime decisioni di politica monetaria e sulle prospettive future per i tassi di interesse.

Dai dati del Dipartimento del Tesoro USA emerge che a giugno il volume dei Treasury statunitensi detenuti da Regno Unito, Giappone e Cina è diminuito rispetto a maggio. In particolare, il Giappone detiene titoli USA per 1.117 trilioni di dollari, in calo di 26,4 miliardi rispetto a maggio; il Regno Unito ne detiene 939,9 miliardi, in calo di 8,7 miliardi rispetto al mese precedente; la Cina detiene titoli per 633,4 miliardi, -26 miliardi rispetto a maggio.

【Azioni USA】 Alla chiusura, il Dow Jones ha perso 272,39 punti (-0,51%), a quota 53.460,02; lo S&P 500 è sceso di 40,39 punti (-0,52%) a 7.745,37; il Nasdaq Composite ha perso 84,25 punti (-0,32%) a 26.644,91. SK Hynix (SKHY.US) è cresciuta del 3%, Micron Technology (MU.US) del 4%, SanDisk (SNDK.US) dell'8,8%. Il Nasdaq Golden Dragon China Index ha chiuso in rialzo dello 0,37%; Xpeng Motors (XPEV.US) è salita del 4%, Miniso (MNSO.US) è scesa dell’8%.

【Azioni europee】 Il DAX30 tedesco ha perso 97,04 punti (-0,37%) chiudendo a 26.335,82; il FTSE 100 britannico ha perso 30,96 punti (-0,29%) a 10.719,15; il CAC40 francese ha perso 57,20 punti (-0,66%) chiudendo a 8.579,60; lo Euro Stoxx 50 ha chiuso in ribasso di 10,24 punti (-0,16%) a 6.529,35; l’IBEX35 spagnolo ha perso 183,06 punti (-0,91%) chiudendo a 19.973,54; il FTSE MIB italiano ha perso 9,61 punti (-0,02%) a 53.574,00.

【Borse asiatiche】 Il Nikkei 225 è salito dello 0,74%; il mercato sudcoreano è rimasto chiuso lunedì per la festività della Giornata della Liberazione.

【Indice del dollaro USA】 L'indice del dollaro, che misura il valore della valuta statunitense rispetto a sei principali valute, è sceso dello 0,03% chiudendo a 99,636 al termine della sessione valutaria newyorkese. Alla chiusura dei mercati: 1 euro valeva 1,1572 dollari (in aumento da 1,1566 del giorno precedente); 1 sterlina valeva 1,3538 dollari (in aumento da 1,3533). 1 dollaro era scambiato a 159,59 yen (in aumento da 159,38); 0,8115 franchi svizzeri (in calo da 0,8131); 1,3877 dollari canadesi (stabile); 9,5193 corone svedesi (in calo da 9,5246).

【Criptovalute】 Bitcoin ha superato i 64.000 dollari e al momento della stesura dell’articolo era quotato 64.433,73 dollari; Ethereum è salita di oltre l'1,7% a 1.908,82 dollari.

【Petrolio】 Il prezzo del future sul greggio leggero WTI in consegna a settembre alla NYMEX è salito di 2,10 dollari a 84,50 dollari al barile (+2,55%); il future Brent in consegna a ottobre a Londra è aumentato di 2,35 dollari a 90,87 dollari al barile (+2,65%).

【Metalli preziosi】 L’oro spot è aumentato dello 0,93% a 4.416,46 dollari; l’argento spot è stato quotato a 65,787 dollari.

【Notizie macroeconomiche】

Trump: gli Stati Uniti non cercano di estendere il memorandum d’intesa con l’Iran. Il presidente degli Stati Uniti, Trump, ha dichiarato che al momento gli USA non intendono estendere il memorandum d’intesa con l’Iran. Trump ha affermato che l’Iran vuole raggiungere un accordo, ma non accetterà una versione che non considera “necessaria”. Ha ribadito la sua intenzione di dichiarare lo Stretto di Hormuz territorio statunitense, sottolineando ancora una volta il controllo americano sullo stretto. Trump ha anche affermato che, attualmente, lo Stretto di Hormuz rimane aperto e che i prezzi del petrolio stanno scendendo.

La vendita dei Treasury USA continua, i rendimenti dei trentennali al massimo dal 2007. Il rendimento dei titoli di Stato americani a 30 anni ha raggiunto il massimo degli ultimi 20 anni, segnalando le preoccupazioni degli investitori per il costante aumento delle dimensioni del debito pubblico USA, per le numerose emissioni di obbligazioni a lungo termine e per un'inflazione persistente superiore all'obiettivo della Fed degli ultimi cinque anni. Il cosiddetto "Treasury super-long-term" a 30 anni è salito di 3 punti base al 5,29% lunedì, toccando il livello più alto dal 2007. Questo trend avvicina ulteriormente il rendimento al picco del 5,44% segnato all’inizio della crisi finanziaria globale nel 2007. L’aumento dei rendimenti a lungo termine sta facendo crescere il costo del debito del governo americano. Gli investitori chiedono rendimenti più alti per proteggersi dai rischi legati all’aumento del debito pubblico e all’inflazione sostenuta, fattori che potrebbero mantenere i tassi di interesse a breve termine su livelli elevati più a lungo. "Abbiamo sempre sostenuto che la tendenza alla vendita sui Treasury a lungo termine non si esaurirà in fretta e manteniamo questa linea,” ha dichiarato Anshul Pradhan, responsabile strategie sui tassi USA di Barclays. “Per avere una visione costruttiva sulle obbligazioni a lungo termine, serve una combinazione dei seguenti fattori: sorprese positive sul fronte fiscale, rallentamento delle emissioni legate all'AI, una revisione della strategia di emissione del Tesoro USA e dati macroeconomici che continuino a mostrare debolezza.”

【Notizie sulle aziende】

Nvidia (NVDA.US) annuncia un investimento di 1,5 miliardi di dollari in SB Energy. Nvidia ha comunicato un investimento pari a 1,5 miliardi di dollari in SB Energy per supportare la crescita di quest’ultima e il suo impegno in Ohio. Nvidia ha inoltre annunciato che, attraverso la partnership con SB Energy, ha ottenuto terreno, energia e capacità di shell ("LPS”) nell’area PORTS-Pike Technology Park della contea di Pike, Ohio, per ospitare la capacità di calcolo NVIDIA. OpenAI sarà tra i clienti. SB Energy costruirà, possiederà e gestirà il data center, che affitterà ad OpenAI, per una durata di 20 anni. Il progetto del campus PORTS-Pike creerà decine di migliaia di posti di lavoro in Ohio, finanzierà lo sviluppo infrastrutturale energetico e, con un fondo di benefit per le comunità da 80 milioni di dollari come base, investirà centinaia di milioni nelle comunità locali. Nvidia fornirà garanzie sui crediti per il terreno, energia e costruzione della shell, assicurando inizialmente 4,25 IT-GW con l’opzione di ricevere i restanti 3,75 IT-GW. Nvidia sarà il fornitore esclusivo d’infrastruttura AI computazionale per PORTS-Pike.

Una fusione da 110 miliardi bloccata in tribunale, Paramount (PSKY.US) chiede ai singoli Stati di coprire i costi dei ritardi. Paramount Global ha chiesto lunedì a un giudice statunitense di imporre a dozzine di Stati che stanno contestando la sua acquisizione da parte di Warner Bros Discovery (WBD.US) il versamento di una garanzia da 1,88 miliardi di dollari per coprire i costi causati dai ritardi della fusione. Se la fusione da 110 miliardi non verrà finalizzata entro il 30 settembre, Paramount dovrà pagare 7 milioni di dollari al giorno. Paramount osserva che le cause intentate dagli Stati in questione saranno probabilmente discusse in tribunale da marzo prossimo, e che al momento della sentenza finale la società avrà già pagato agli azionisti di Warner Bros Discovery 1,3 miliardi in “costi tempo” non recuperabili.

Ondata di finanziamenti AI: negli USA emissione di obbligazioni investment grade ai massimi storici per agosto. Negli Stati Uniti, l’emissione di obbligazioni investment grade ha registrato il terzo mese consecutivo di nuovi record mensili, confermando il ritmo più rapido di sempre per il mercato. Le aziende stanno investendo pesantemente nelle infrastrutture per l’intelligenza artificiale, alimentando la domanda di prestiti corporate. Dati di settore mostrano che, fino a lunedì, le nuove emissioni USA investment grade in agosto avevano già raggiunto i 145,2 miliardi di dollari, superando il record dei 136 miliardi del precedente agosto 2020. Anche gennaio, giugno e luglio di quest’anno avevano raggiunto rispettivamente le proprie emissioni massime mensili individuali, mentre altri tre mesi risultano secondi solo ai precedenti record. I dati evidenziano come l’emissione di agosto sia stata trainata soprattutto dai 25 miliardi di dollari emessi da Alphabet (GOOG.US), ottava emissione da inizio anno a pari o superiore ai 25 miliardi, tutte realizzate da aziende tecnologiche.