Salite a bordo prima della quotazione! Goldman Sachs (GS.US) lancia una nuova piattaforma di “private placement direct investment” per consentire ai ricchi di scommettere in anticipo sul prossimo SpaceX

Secondo quanto riportato da Zhitong Finance APP, Goldman Sachs (GS.US) ha creato una nuova piattaforma per ampliare ulteriormente la propria offerta di servizi rivolti a clienti di alto patrimonio e family office, in risposta alla crescente domanda di questi investitori di detenere partecipazioni dirette in aziende private in rapida crescita.

Secondo un memorandum interno, la nuova "piattaforma di investimenti alternativi" integra le precedenti attività di investimento alternativo di Goldman Sachs con due nuovi team specializzati. Uno dei nuovi team si concentra sugli investimenti diretti in singole aziende private, piuttosto che nei tradizionali fondi di private equity, aiutando i clienti nell’acquisto e nella vendita delle relative partecipazioni.

Christine Olsen, responsabile globale degli investimenti alternativi nella gestione patrimoniale di Goldman Sachs, ha dichiarato in un’intervista: “Il mercato presta sempre molta attenzione alle grandi aziende tecnologiche in crescita e il nostro obiettivo è fornire ai clienti l’accesso prima che queste società arrivino sul mercato pubblico.”

L’iniziativa di Goldman Sachs riflette due delle principali tendenze che stanno rimodellando Wall Street. Da un lato, la società ha rafforzato negli anni la gestione patrimoniale e degli asset, settori considerati una fonte di reddito più stabile rispetto all’investment banking e al trading; dall’altro lato, le startup di maggior successo restano private molto più a lungo rispetto al passato, permettendo agli investitori iniziali di catturare gran parte della crescita prima dell’ingresso del pubblico.

Olsen ha sottolineato: “Oggi le aziende raggiungono una valutazione di mille miliardi di dollari già al momento dell’IPO. Se non si partecipa nel percorso, si perde senza dubbio una fase essenziale del ciclo di crescita.”

La corsa all’AI come motore trainante

Olsen ha rivelato che Goldman Sachs investe già da quasi vent’anni in aziende private mature per i propri clienti benestanti, con casi emblematici come Facebook prima dell’IPO del 2012, e successivamente SpaceX (SPCX.US), Stripe e Canva. La domanda crescente verso questa classe di asset ha spinto il management a rendere questa attività indipendente.

Ha affermato inoltre che l’obiettivo di Goldman Sachs è aiutare i clienti ad individuare potenziali target di investimento prima che diventino nomi noti. Diversamente da chi punta sulle startup ai primi passi, Goldman Sachs si concentra solitamente su società mature con prodotti consolidati, ricavi significativi e una chiara traiettoria verso la redditività, cercando quello che Olsen chiama il “punto di equilibrio ottimale” tra rischio e rendimento.

L’attuale entusiasmo per l’AI ha ulteriormente aumentato la domanda. Olsen ha sottolineato che, oltre ai principali sviluppatori di modelli di grande scala, Goldman Sachs sta indirizzando attivamente i clienti verso investimenti nelle infrastrutture di base che supportano l’AI, inclusi data center e progetti correlati.

L’annuncio arriva proprio mentre Goldman Sachs ha registrato un fatturato trimestrale record: il management ha menzionato segnali di vivacità indotti dall’AI in tutte le sue attività di investment banking, trading e finanziamento. Tali risultati rafforzano la convinzione del mercato che Goldman Sachs possa beneficiare su più fronti dal ciclo di investimenti legato all’AI.

Al contempo, questo annuncio segna anche un salto verso la strutturazione dell’offerta di liquidità per gli investimenti privati dei clienti. Con il nuovo team di consulenza per il secondary market, Goldman Sachs prevede di sviluppare una piattaforma di scambio per consentire ai clienti di acquistare e vendere asset illiquidi, fornendo anche servizi di advisory a quanti desiderano disinvestire attraverso canali esterni alla banca.

Olsen ha dichiarato: “Abbiamo scelto di rendere questa attività autonoma e, in modo molto chiaro, indicare che è una delle nostre principali aree di sviluppo.”