Marvell Technology (MRVL.US) hợp tác với Google (GOOGL.US) để phát triển chip AI tùy chỉnh, Wedbush: Silicon tùy chỉnh "có lợi thế đáng kể"

Theo thông tin từ ứng dụng Jinshi Finance, Wedbush Securities cho biết, Marvell Technology (MRVL.US) tuần này đã công bố hợp tác với Google để phát triển chip AI tùy chỉnh, qua đó tiếp tục khẳng định rằng trong bối cảnh hiện tại, chip silicon tùy chỉnh có những lợi thế nổi bật. Nhà phân tích Matt Bryson của Wedbush Securities viết trong báo cáo gửi khách hàng: “Nhìn chung, chúng tôi cho rằng kết quả này không hoàn toàn bất ngờ. Quan trọng hơn, chúng tôi nhận thấy chuỗi thông tin và tin đồn gần đây cho thấy các công ty sở hữu năng lực thiết kế chip tùy chỉnh cùng các mô-đun IP đang có vị thế thuận lợi trong thị trường hiện nay.”

“Và với sự tồn tại của rất nhiều cơ hội thị trường, điều này không nhất thiết là một cuộc chơi tổng bằng không (ví dụ, việc Marvell Technology nhận được đơn hàng không có nghĩa là Broadcom—đối tác TPU lớn nhất của Google—hoặc AMD, hoặc Nvidia sẽ là bên thua cuộc).”

Vào ngày 29 tháng 7, Marvell Technology đã đạt được thỏa thuận mở rộng hợp tác với Google đối với các sản phẩm bán dẫn tùy chỉnh. Theo hồ sơ với cơ quan quản lý, Marvell Technology cho biết: “Thỏa thuận mở rộng bao phủ toàn diện các dự án chip tùy chỉnh liên quan hệ sinh thái TPU, bao gồm bộ tăng tốc AI suy luận, bộ điều khiển lưu trữ, bộ điều khiển giao diện mạng, bộ điều khiển giao diện lưu trữ và tính toán gần lưu trữ, v.v.”

Là một phần của thỏa thuận, vào ngày 18 tháng 8, Marvell Technology đã phát hành cho Google một chứng quyền, cho phép Google mua tối đa 58,97 triệu cổ phiếu với giá thực hiện 206,58 USD mỗi cổ phiếu.

Ngoài ra, Bryson trong tuần này cũng chia sẻ quan điểm về khả năng hợp tác TPU giữa AMD và Google trong tương lai, đồng thời chỉ rõ rằng sự hợp tác như vậy có thể có “ý nghĩa lớn”.

Phạm vi sản phẩm trong hợp tác này vượt xa một dòng chip đơn lẻ, bao gồm cả bộ tăng tốc AI suy luận, bộ điều khiển lưu trữ, bộ điều khiển giao diện mạng, bộ điều khiển giao diện bộ nhớ và tính toán gần lưu trữ trong toàn bộ chuỗi hệ sinh thái TPU. Điều này đánh dấu vai trò của Marvell Technology trong hạ tầng AI của Google chuyển từ vị trí ngoại vi sang vị trí trung tâm.

Các nhà phân tích của Morningstar cho biết, nếu cả 240 đợt phân bổ đều được kích hoạt đầy đủ, Marvell Technology có thể nhận đơn hàng chip tùy chỉnh trị giá 120 tỷ USD từ Google.

Đáng chú ý, sự hợp tác giữa các nhà sản xuất chip AI Bắc Mỹ và các công ty AI đang ngày càng trở nên đa dạng, đồng thời các liên kết về cổ phần cũng ngày càng phức tạp hơn. Nvidia đã công bố khoản đầu tư 2 tỷ USD vào Marvell Technology; AMD trước đó cũng ký thỏa thuận chứng quyền hợp tác tương tự với Meta. Một “mạng lưới cổ phần chip AI” kết nối Nvidia, AMD, Marvell Technology, Google, Meta, OpenAI và Anthropic đang dần hình thành.