Harga emas tetap stabil, harga perak melemah, imbal hasil obligasi AS menekan keuntungan dari data inflasi
Huitong News, 17 Juli—— Pada Jumat (17 Juli) sesi perdagangan AS, emas spot naik sedikit sementara perak spot tertekan turun. Para pedagang mempertimbangkan data inflasi yang mereda minggu ini, indikator ekonomi AS yang lebih kuat dari perkiraan, hasil obligasi AS yang tetap tinggi, serta risiko geopolitik yang kembali meningkat di Selat Hormuz.
Pada Jumat (17 Juli) sesi perdagangan AS, emas spot naik sedikit sementara perak spot tertekan turun. Para pedagang mempertimbangkan data inflasi yang mereda minggu ini, indikator ekonomi AS yang lebih kuat dari perkiraan, hasil obligasi AS yang tetap tinggi, serta risiko geopolitik yang kembali meningkat di Selat Hormuz.
Emas spot diperdagangkan di sekitar USD 3989.91 per ons, naik 0,34%; harga perak spot di sekitar USD 55,287, turun 0,36% dalam sehari.
Pergerakan awal emas berada di kisaran USD 3970,20-4008,70. Harga emas melonjak lalu turun pada Kamis, masih gagal menembus level USD 4000 namun bertahan di titik terendah harian USD 3970.
Perak beroperasi di kisaran USD 54,65-56,12 pada sesi awal, meski bertahan di atas USD 54,65, tetap tidak mampu menembus zona resistensi teknis jangka pendek USD 55,60-57,52.
Setelah rilis data ekonomi utama AS terbaru, dukungan posisi pasar terhadap logam mulia tidak sekuat ekspektasi positif ketika indeks harga konsumen (CPI) dan indeks harga produsen (PPI) pertama kali dirilis.
CPI keseluruhan AS untuk Juni turun 0,4% bulan ke bulan, PPI permintaan akhir turun 0,3%, namun penjualan ritel naik 0,2%, klaim awal pengangguran turun ke 208.000, dan indeks manufaktur Fed Philadelphia melonjak ke 41,4.
Serangkaian data yang beragam melemahkan taruhan pasar pada penurunan suku bunga Fed di bulan Juli, namun tidak cukup untuk membuat pedagang yakin Fed akan sepenuhnya beralih ke pelonggaran.
Futures dana federal menunjukkan sekitar 90% kemungkinan pertemuan suku bunga 29 Juli akan mempertahankan tingkat suku bunga tidak berubah; hasil obligasi AS 10 tahun sekitar 4,53%, hasil 2 tahun 4,12%, indeks dolar (DXY) berfluktuasi tipis di 100,80.
Sederhananya, inflasi yang mereda memberikan dukungan dasar untuk emas, namun aktivitas ekonomi yang tangguh dan hasil obligasi AS yang tinggi terus menekan ruang kenaikan harga.
Kondisi pelayaran di Selat Hormuz dapat diringkas: jalur terbatas, situasi sangat tegang, lama berada di bawah tekanan tinggi konfrontasi militer, pasar pelayaran tidak kembali normal.
AS memperluas cakupan serangan terhadap infrastruktur Iran di wilayah Teluk, termasuk pelabuhan dan fasilitas pendukung transportasi; Iran membalas fasilitas terkait sekutu AS di wilayah tersebut.
Konflik belum menyebabkan penutupan total selat dan belum ada bukti otoritatif, tetapi risiko geopolitik telah terus tercermin dalam harga minyak: Brent diperdagangkan di sekitar USD 86, West Texas Intermediate (WTI) di sekitar USD 81,11.
Konflik geopolitik ini memberikan dampak dua arah pada emas: permintaan lindung nilai geopolitik menguntungkan emas; namun kenaikan harga minyak kembali memicu kekhawatiran inflasi, mendukung kenaikan hasil obligasi AS yang mengurangi daya dorong pembelian emas sebagai aset safe haven.
Melihat keseluruhan aset: minyak mentah menguat; obligasi AS mendapat dukungan pembelian setelah hasil turun pada Kamis; dolar stabil; perak menunjukkan kinerja yang jauh lebih lemah dibanding emas.
Fokus utama trader saat ini pada tiga variabel: pidato pejabat Fed, perubahan ekspektasi pasar atas suku bunga setelah data inflasi/ritel/tenaga kerja minggu ini dirilis, dan apakah pelayaran di Selat Hormuz akan semakin terhambat.
Jika harga emas bertahan di atas USD 4000, tekanan turun jangka pendek akan berkurang; namun jika minyak melonjak tajam lagi, pasar akan menilai ulang apakah inflasi energi membatalkan efek positif penurunan CPI dan PPI Juni.
Pasar komoditas eksternal: harga WTI New York menguat, mendekati USD 80; Brent sekitar USD 86. Indeks dolar tetap di sekitar 100,80, hasil obligasi AS 10 tahun di 4,53.
Analisis Teknikal
Setelah harga emas menembus area kunci pada Kamis, short seller masih memegang keunggulan teknis jangka pendek dan harga tetap di bawah level psikologis USD 4000.
Target utama bullish: merebut kembali level USD 4000, bertahan di atas itu menuju USD 4008,70 dan selanjutnya USD 4044.
Target bearish jangka pendek: menembus dukungan USD 3970,20, target penurunan berturut-turut USD 3959 dan USD 3942.
Resistensi pertama: USD 4000; resistensi berikutnya: USD 4008,70.
Dukungan pertama: USD 3970,20; dukungan berikutnya: USD 3959.
Harga perak tetap berada di bawah USD 55,60, di bagian bawah area breakout saat ini, dan secara teknis short seller mendominasi jangka pendek.
Target utama bullish: kembali ke atas USD 55,60, jika ditembus target berikutnya USD 57,13 dan kemudian menguji USD 57,52.
Target bearish: menembus dukungan USD 54,65, target penurunan berturut-turut USD 53,42 dan level bulat USD 50.
Resistensi pertama: USD 55,60; resistensi berikutnya: USD 57,13.
Dukungan pertama: USD 54,65; dukungan berikutnya: USD 53,42.
Disclaimer: Konten pada artikel ini hanya merefleksikan opini penulis dan tidak mewakili platform ini dengan kapasitas apa pun. Artikel ini tidak dimaksudkan sebagai referensi untuk membuat keputusan investasi.
Kamu mungkin juga menyukai
Wall Street bersikap hati-hati secara kolektif! Ringkasan terbaru laporan kepemilikan 13F: Penyesuaian kepemilikan pada raksasa teknologi dan sektor AI mengalami perbedaan, pertarungan antara bullish dan bearish berada dalam kebuntuan.
Dokumen 13F triwulanan yang diungkapkan oleh Komisi Sekuritas dan Bursa Amerika Serikat (SEC) menunjukkan bahwa pada kuartal kedua tahun ini, investor institusional sedikit mengurangi kepemilikan mereka di sektor-sektor utama seperti semikonduktor, infrastruktur kecerdasan buatan (AI), serta saham teknologi besar, tanpa terlihat adanya tanda-tanda taruhan besar satu arah secara signifikan.
Sinyal dalam laporan keuangan kuartal kedua pabrik chip: Permintaan lebih kuat dibanding tiga bulan lalu, kenaikan harga mulai "menyebar"
JPMorgan percaya bahwa laporan kuartal kedua industri semikonduktor global memberikan sinyal bullish yang jelas: pertama, permintaan melebihi ekspektasi, sehingga raksasa wafer seperti TSMC secara menyeluruh menaikkan belanja modal untuk mempercepat ekspansi; kedua, efek kenaikan harga secara nyata menyebar ke sektor peralatan dan material, sehingga produsen peralatan mampu meningkatkan margin laba kotor melalui kenaikan harga; ketiga, raksasa penyimpanan data mengamankan batas bawah profit yang sangat tinggi untuk beberapa tahun ke depan melalui perjanjian jangka panjang dan pembayaran muka dalam jumlah besar.
Ekonomi Jepang secara tak terduga "menginjak rem"! PDB kuartal kedua hanya naik 1,1%, namun imbal hasil obligasi pemerintah Jepang 10 tahun melonjak ke level tertinggi dalam 30 tahun terakhir
Pertumbuhan ekonomi Jepang secara tak terduga melambat dalam tiga bulan yang berakhir hingga Juni, hasil ini dapat membuat komunikasi kebijakan Bank Sentral Jepang menjadi lebih rumit saat mempertimbangkan waktu kenaikan suku bunga berikutnya.
Harga kripto
Lainnya
