Serenity：預計AI光互連上游材料價格將持續走高

BlockBeats消息，7月6日，Serenity發文表示，野村證券最新研究報告指出，隨著AI基礎設施建設持續升溫，上游光子材料供應鏈正面臨需求激增與供應趨緊的雙重壓力。AXTI和IQE是磷化銦（InP）產業鏈的主要受益者之一。價格方面，2英吋InP襯底價格預計上漲42%至76%，3英吋InP襯底上漲約78%；2英吋EML外延片價格預計上漲50%至75%，3英吋CW外延片價格漲幅也將超過40%。

報告認為，超大規模雲服務商持續擴建AI數據中心，正在推動整個光通信產業鏈進入供需偏緊階段。從材料價格、終端需求到供應能力，各環節均已出現瓶頸跡象。

Serenity表示，隨著AI光互連需求未來數年持續釋放，上游光子材料價格將像閃迪此前經歷的漲價週期一樣持續走高。未來兩年，隨著AI需求曲線進一步上升，這一判斷是否準確還有待市場驗證。