Генеральный директор Broadcom (AVGO.US) ответил на заявления о "приторможении AI": целевой уровень дохода от полупроводников для AI остается неизменным — к 2028 году компания нацелена на $230 млрд

Согласно приложению Zhìtōng Caijing, в отрасли все еще продолжаются споры о том, стоит ли приостанавливать разработку передовых AI-моделей. После того, как CEO Nvidia (NVDA.US) Дженсен Хуанг на одном из мероприятий прямо выступил против концепции “торможения AI”, CEO Broadcom (AVGO.US) Чэнь Фуян также попытался сгладить связанные с этим опасения.

Недавно в интервью Чэнь Фуян ответил на опасения относительно возможного замедления разработки передовых AI-моделей и его влияния на бизнес этого производителя чипов, подчеркнув, что компания по-прежнему придерживается своих долгосрочных целей по доходу.

Его заявления прозвучали на фоне беспокойства инвесторов, вызванного статьёй CEO Anthropic Дарио Амодеи, опубликованной в прошлые выходные. В ней Амодеи призывает замедлить темпы разработки моделей. Его точку зрения поддержали CEO OpenAI Сэм Олтман и Илон Маск, что привело к пересмотру ожиданий по спросу на вычислительные мощности среди инвесторов инфраструктурных AI-компаний в ходе торгов в понедельник.

На этом фоне акции Broadcom упали на 4,8% — бизнес по производству специализированных чипов считает Anthropic одним из важнейших клиентов. Полупроводниковый ETF iShares (SOXX.US), включающий акции чипмейкеров, снизился на 5,6%. Акции компаний, продающих другие компоненты для дата-центров, также значительно пострадали.

В ответ на это Дженсен Хуанг в понедельник на саммите All-In в Лос-Анджелесе во время обсуждения вопросов AI-безопасности с ведущим однозначно опроверг прогнозы о том, что “AI может уничтожить мир”, назвав эти утверждения “научно необоснованными”. Неделей ранее он также довольно остро заявил: паника вокруг безопасности AI, возможно, просто создает коммерческие возможности для индустрии кибербезопасности — “Что еще может создать спрос лучше, чем искусственное создание проблемы?”

Когда известный финансовый комментатор Джим Крамер в одной из передач спросил Чэнь Фуяна, есть ли в дискуссиях о замедлении AI хоть что-то, что заставило бы его пересмотреть прогнозы Broadcom по AI-полупроводникам на 2027 и 2028 финансовые годы, тот ответил: “Нет, абсолютно ничего.”

Чэнь Фуян уверил рынок с точки зрения спроса и доходов: “Мы видим, что спрос на инфраструктуру вычислительных мощностей для исследований передовых больших моделей, а также на AI-инференс для прикладных продуктов, остается очень высоким, и я считаю, что этот спрос будет устойчивым.”

На телефонной конференции по итогам третьего квартала финансового года 2026, прошедшей 2 сентября, Чэнь Фуян спрогнозировал, что выручка компании от AI-полупроводников достигнет 115 миллиардов долларов в 2027 финансовом году и удвоится до 230 миллиардов долларов в 2028 году. Эта цель по результатам 2028 года, которая превзошла ожидания рынка, стала одним из ярких моментов последнего отчёта. Известно, что AI-выручка Broadcom формируется за счёт кастомных AI-ускорителей и сетевых чипов для AI-систем.

Чэнь Фуян также отметил, что Anthropic может стать крупнейшим клиентом Broadcom по заказным чипам к 2027 году и сохранить этот статус в 2028 году — что объясняет чувствительность инвесторов компании к заявлениям Амодеи. До этого Google (GOOGL.US) оставался крупнейшим клиентом Broadcom в области заказных чипов; обе компании совместно разработали тензорные процессоры (TPU) Google.

В интервью в понедельник Чэнь Фуян особенно оптимистично оценил перспективы спроса на вычислительные мощности для AI-инференса (вычислительные задачи после обучения модели при её использовании в повседневной жизни).

“Я не могу судить о тренировках моделей, но как только модель переходит на коммерческий уровень и применяется для инференса, я вижу, что спрос будет и дальше расти очень быстро,” заявил Чэнь Фуян.

Кроме того, статья Амодеи, опубликованная в прошлые выходные, еще больше усилила дискуссии о том, не слишком ли быстро индустрия AI движется к разработке мощных моделей. Амодеи предложил трёхэтапный план, направленный на замедление темпов разработки, при этом не “жертвуя коммерческими преимуществами или лидерством США в области AI.”

По этому поводу Чэнь Фуян заявил, что согласен с мнением Амодеи о необходимости определённых ограничений для AI, но намекнул, что не разделяет столь же сильную обеспокоенность по поводу направления технического прогресса.

“Как с любым инструментом, нам важно установить принципы управления и защитные меры в том, как мы используем эти инструменты,” — сказал Чэнь Фуян.

Однако он также отметил: “AI — это не живое существо, которое способно бесконтрольно вырваться на свободу и вести себя как угодно.”

Чэнь Фуян переключился на потенциал повышения производительности благодаря AI: “AI, генеративный AI, внедрение передовых моделей... всё это создаст огромную ценность,” — отметил он, сравнив это с индустриальной революцией в Великобритании в XVIII веке. “В конечном счёте, это по-прежнему инструмент, который позволит нашему обществу и человечеству достичь более высокого уровня жизни.”