Аналитический отчет｜Подробный разбор проекта avantisfi и анализ рыночной капитализации AVNT

Bitget

Новости

Bitget2025/09/11 03:06

Показать оригинал

Автор:Bitget

Bitget предлагает комплексные решения для торговли криптовалютами, акциями и золотом. Торгуйте сейчас!

Приветственный бонус 6,200 USDT для новых пользователей! Зарегистрироваться

Аналитический отчет｜Подробный разбор проекта avantisfi и анализ рыночной капитализации AVNT image 0

1. Описание проекта

AvantisFi — это инновационная платформа, ориентированная на децентрализованные финансы (DeFi), цель которой — построить «универсальный слой кредитного плеча для глобальных активов», реализовать токенизацию реальных активов (RWA) с помощью блокчейн-технологий и способствовать внедрению прозрачной и эффективной финансовой инфраструктуры. Платформа уже достигла объема активов под управлением свыше 7.5 миллиардов долларов, совокупный торговый объем превысил 10 миллиардов долларов, а общий объем финансирования составил 12 миллионов долларов. Ключевым преимуществом платформы является поддержка маржинальной торговли с кредитным плечом по различным классам активов, включая криптовалюты, форекс, сырьевые товары и др., с максимальным плечом до 500x и нулевой комиссией, а также механизмами возврата убытков и положительного скольжения для защиты интересов трейдеров. Кроме того, поддерживается permissionless создание синтетических рынков, что полностью отражает децентрализованный характер платформы.

С технической точки зрения, AvantisFi развернут на Base (решение Layer 2 для Ethereum), интегрирует оракулы Chainlink и Pyth для обеспечения высокой доступности и точности ценовых данных. Платформа использует модульную архитектуру для оптимизации расчетов и ликвидности на блокчейне, а также поддерживает кроссчейн-функционал LayerZero, что значительно улучшает опыт взаимодействия между сетями.

В части токеномики, нативный токен $AVNT используется для управления протоколом, стимулирования поставщиков ликвидности и трейдеров. Детали распределения и общего предложения токенов будут раскрыты официально позднее.

В целом, AvantisFi, опираясь на инновационные механизмы маржинальной торговли и токенизацию RWA, обладает гибкой и эффективной архитектурой и масштабируемостью, стремясь стать одним из ключевых инфраструктурных мостов между традиционными финансами и Web3.

2. Ключевые особенности проекта

Универсальный слой маржинальной торговли, охватывающий различные классы активов

AvantisFi стремится создать универсальный слой маржинальной торговли в DeFi, интегрируя рынок реальных активов стоимостью в десятки триллионов долларов в блокчейн-экосистему. Платформа поддерживает не только торговлю основными криптовалютами, но и такими реальными активами, как золото, форекс, нефть, акции, а также нетрадиционные категории, например спорт. В настоящее время поддерживается торговля бессрочными контрактами более чем на 22 актива, а открытый номинальный объем составляет 25 миллионов долларов. Преодолевая барьеры между ончейн- и офчейн-активами, AvantisFi предоставляет пользователям круглосуточный permissionless доступ к ончейн-торговле, демонстрируя выдающиеся возможности по расширению ассортимента активов и рыночный потенциал.

Высокое кредитное плечо и нулевая комиссия для повышения эффективности капитала

Платформа поддерживает бессрочные контракты с кредитным плечом до 500x, что значительно повышает эффективность использования капитала, снижает издержки и увеличивает потенциальную доходность. Используется модель торговли без комиссий, а для поставщиков ликвидности предусмотрены продвинутые механизмы управления рисками и защиты от убытков, что обеспечивает баланс интересов между трейдерами и провайдерами. Такая эффективная модель управления капиталом дает AvantisFi конкурентное преимущество на рынке DeFi-маржинальной торговли.

Технологические инновации и низкая задержка на блокчейне

Основная сеть AvantisFi Beta развернута на сети Base, что благодаря низким издержкам и высокой масштабируемости поддерживает массовое участие пользователей и высокоскоростную торговлю. Платформа интегрирует технологию Flashblocks от Base, обеспечивая низкую задержку, сопоставимую с централизованными биржами, при этом сохраняя прозрачность операций на блокчейне и создавая прочную основу для токенизации реальных активов.

Управление сообществом и устойчивое развитие

С момента запуска тестовой сети в ноябре 2023 года AvantisFi привлек более 52 000 уникальных трейдеров, а совокупный торговый объем достиг 5.4 миллиардов долларов, что свидетельствует о сильной пользовательской базе и рыночной привлекательности. Через многоквартальные XP-акции с $AVNT, программу airdrop и систему наград в партнерстве с Wallchain, платформа постоянно стимулирует активность сообщества. В июне 2025 года проект завершил раунд финансирования серии A на сумму 8 миллионов долларов под руководством Pantera Capital и Founders Fund, что обеспечивает долгосрочную поддержку развития.

3. Ожидания по рыночной капитализации

AvantisFi, как важный узел инфраструктуры DeFi-маржинальной торговли, благодаря поддержке бессрочных контрактов на криптоактивы и реальные активы (RWA), привлекает большое внимание рынка. Уникальный механизм бессрочных контрактов без комиссии (ZFP) и высокая маржинальность позволили платформе с момента запуска в феврале 2024 года достичь совокупного торгового объема в 12 миллиардов долларов. Проект получил поддержку ведущих фондов, включая Pantera и Coinbase, и стал крупнейшей децентрализованной биржей (DEX) по объему торгов на сети Base.

По мере приближения события генерации токенов (TGE), ожидается, что полностью разводненная оценка (FDV) составит от 100 миллионов до 150 миллионов долларов, а стартовая цена токена — от 0.1 до 0.15 доллара. На фоне продолжающегося роста интереса к DeFi-маржинальной торговле, AvantisFi может стать ключевым мостом между крипто- и традиционными финансовыми рынками, а потенциал роста рыночной капитализации остается значительным.

Сравнение стоимости:

4. Экономическая модель

Общее предложение токенов

Общее предложение составляет 1 миллиард токенов. Ожидаемый первоначальный объем в обращении — 18.5M, что составляет 18.5% от общего предложения.

Структура распределения

Первый airdrop — 12.5%: полностью разблокируется с момента TGE;
Ончейн-стимулы — 28.6%: 0% при TGE, линейная разблокировка за 42 месяца;
Разработчики и экосистемные гранты — 9%: 0% при TGE, линейная разблокировка за 24 месяца;
Команда и советники — 13.3%: разблокировка начинается через 12 месяцев после TGE, линейная разблокировка за 30 месяцев;
Инвесторы — 26.6%: разблокировка начинается через 12 месяцев после TGE, линейная разблокировка за 30 месяцев;
Фонд — 4%: 0% при TGE, линейная разблокировка за 24 месяца;
Резерв ликвидности — 6%: полностью разблокируется с момента TGE.

Аналитический отчет｜Подробный разбор проекта avantisfi и анализ рыночной капитализации AVNT image 2

Назначение токена

Голосование по управлению: держатели токенов могут участвовать в управлении протоколом, определяя направление развития проекта и параметры.
Доход от стейкинга: пользователи могут стейкать токены для получения наград, повышая безопасность сети и спрос на токен.
Предоставление ликвидности: токены могут использоваться в пулах ликвидности для заработка комиссий и стимулирования активности внутри экосистемы.
Внутриэкосистемные платежи: используются для оплаты сервисов платформы и торговых издержек.
Механизмы стимулирования: вознаграждение пользователей через майнинг или выполнение заданий, стимулируя активность сообщества и расширение экосистемы.

5. Информация о команде и финансировании

Информация о команде

Команда AvantisFi была основана в феврале 2023 года Harsehaj Singh и Brank. Harsehaj Singh является основателем и CEO Avantis (ключевой вкладчик Lumena Labs), ранее работал инвестиционным аналитиком в Lazard, специализировался на слияниях и поглощениях, затем стал экономистом по игровой экономике в Illuvium, где руководил продажей земель на сумму 50 миллионов долларов. Также он был инвестиционным специалистом в Pantera Capital, фокусируясь на Web3, играх и инфраструктуре DeFi, и участвовал в более чем 14 посевных и раундах серии A.

В настоящее время команда включает специалистов с опытом в инвестиционном банкинге, торговле в хедж-фондах, управленческом консалтинге, венчурных инвестициях, нативном криптопродукт-дизайне и DeFi-инжиниринге, что объединяет опыт традиционных финансов и блокчейн-индустрии. С развитием финансирования и экосистемных партнерств команда формирует международную структуру с центром в Нью-Йорке, что позволяет привлекать ресурсы традиционных финансов и выстраивать тесные связи с разработчиками и институтами криптоэкосистемы, закладывая основу для построения глобальной мультиактивной инфраструктуры маржинальной торговли.

Финансирование

Проект привлек в общей сложности 12 миллионов долларов, включая:

Seed-раунд: 26 сентября 2023 года привлечено 4 миллиона долларов, инвесторами выступили Base Ecosystem Fund, Pantera Capital, Founders Fund, Salt Fund, Symbolic Capital, Flowdesk и другие ведущие фонды;

Раунд A: в июне 2025 года привлечено 8 миллионов долларов, лид-инвесторы — Pantera Capital и Founders Fund, также участвовали Symbolic Capital и др.

При этом Base Ecosystem Fund управляется CoinBase, и AvantisFi может получить поддержку от CoinBase и экосистемы сети Base.

6. Потенциальные риски

1. Риски высокого кредитного плеча и волатильности рынка

AvantisFi поддерживает торговлю с кредитным плечом до 500x, что привлекательно, но при высокой волатильности рынка может привести к массовым ликвидациям, особенно в высоковолатильных классах активов.

Кроме того, платформа сильно зависит от оракулов для получения актуальных и точных ценовых данных; в случае сбоя или задержки оракула риск ликвидаций может возрасти, что повлияет на безопасность средств пользователей.

2. Риски давления на продажу

При TGE в обращение поступает 18.5% ликвидности, после airdrop возможен риск давления на продажу;
Риск давления на продажу после ежемесячной линейной разблокировки токенов инвесторов и команды;
Риск давления на продажу со стороны команды и фонда;
Доля ончейн-стимулов составляет 28.6%, не исключено давление на продажу после разблокировки у получателей стимулов.

7. Официальные ссылки

Website: https://www.avantisfi.com
Twitter: https://x.com/avantisfi
Discord: отсутствует

Отказ от ответственности: данный отчет сгенерирован AI, человек осуществил только верификацию информации. Не является инвестиционной рекомендацией.

Дисклеймер: содержание этой статьи отражает исключительно мнение автора и не представляет платформу в каком-либо качестве. Данная статья не должна являться ориентиром при принятии инвестиционных решений.

PoolX: вносите активы и получайте новые токены.

APR до 12%. Аирдропы новых токенов.

Внести!

Вам также может понравиться

Увидев "свет" за границей, DiDi наконец-то дождалась "дня, когда вышла на передний план"

海豚投研•2026/08/16 12:29

План финансирования AI Nvidia на 500 миллиардов долларов таит в себе скрытые угрозы, советник Трампа предупреждает о риске избытка "теневых GPU"

Технологический советник Трампа Дэвид Сакс в подкасте предупредил, что главный риск 500-миллиардного AI-финансирования Nvidia — это избыточная вычислительная мощность, сравнив ситуацию с «темным оптоволокном» после интернет-пузыря: если GPU окажутся невостребованными и их цены рухнут, это нанесет серьезный удар по всей инвестиционной цепочке AI-инфраструктуры. При этом он отметил, что политическое сопротивление строительству дата-центров может, наоборот, предотвратить возникновение избыточности.

华尔街见闻•2026/08/16 11:51

Nvidia планирует вложить 3 миллиарда долларов в SB Energy, принадлежащую SoftBank, сделав ставку на проект центра обработки данных OpenAI в Огайо.

Стало известно, что Nvidia ведёт переговоры об инвестировании до 3 миллиардов долларов в SB Energy, дочернюю компанию SoftBank, в рамках сопутствующего соглашения по предоставлению около 100 миллиардов долларов кредитной поддержки для проекта дата-центра OpenAI в Огайо. Предполагается, что инвестиция будет осуществляться в два этапа: 1,5 миллиарда долларов при подписании контракта, ещё 1,5 миллиарда долларов — во время IPO SB Energy, которое может стартовать уже в следующем месяце, с целевым привлечением не менее 5 миллиардов долларов.

华尔街见闻•2026/08/16 10:26

Миф о «выборе акций» на Уолл-стрит продолжает терять силу: за последние десять лет лишь 13% обогнали индекс

Согласно последним данным Morningstar, за десять лет, закончившихся в июне 2026 года, только 13% активно управляемых американских фондов, инвестирующих в крупные компании, после вычета комиссий обогнали эталонный индекс, даже за последний год этот показатель составил всего 27%. В то же время чистый приток средств в пассивные ETF в этом году, по прогнозам, впервые превысит 1 трлн долларов, а объем активов пассивных фондов уже почти вдвое превышает объем активов активных фондов.

华尔街见闻•2026/08/16 09:51