🔥 Bitget Notizie Calde sul Mercato Azionario USA｜2026.10.05 Tema principale: I dati sul lavoro non favoriscono l’aspettativa di rialzo dei tassi｜Finanziamento della potenza di calcolo AI · Divergenza nello storage · AI fisica
2026/10/05 03:42
1. Nasdaq stabilisce un nuovo massimo storico, Nvidia riprende il trend principale
A settembre sono stati creati solo 29.000 nuovi posti di lavoro non agricoli, ben al di sotto delle aspettative di mercato di circa 90.000, con il tasso di disoccupazione salito al 4,2%. Le aspettative di ulteriori aumenti dei tassi a ottobre si sono raffreddate. Venerdì il Dow Jones ha chiuso in rialzo dello 0,49% a 51.176,96, l’S&P è salito dello 0,73% a 7.722,72, mentre il Nasdaq ha guadagnato circa l’1%, con il Nasdaq 100 che ha raggiunto un nuovo massimo di chiusura. Nvidia ha raggiunto nel corso della seduta il massimo degli ultimi quattro mesi, chiudendo in rialzo di oltre l’1%; Morgan Stanley conferma Nvidia come prima scelta nel settore semiconduttori, con target price di 300 dollari.
🎯 Titoli favoriti: NVDA, AMD, AVGO; catalizzatore chiave: aspettative sui tassi in calo unite al raggiungimento di nuovi massimi per i leader del calcolo computazionale, attenzione ai volumi sulle tech stocks prima dell’apertura lunedì.
2. Broadcom guida finanziamento di 60 miliardi di dollari per chip AI
Secondo Bloomberg, un consorzio guidato da Broadcom ha avviato una raccolta fondi di circa 60 miliardi di dollari tramite debito, utilizzati per l’acquisto di chip AI e la costruzione di data center per clienti come Anthropic. Di questi, circa 42 miliardi sono finanziamenti senior garantiti, mentre Blackstone guida una tranche subordinata di circa 18 miliardi. Broadcom offre garanzia di valore residuo per la parte senior; il finanziamento non è ancora stato formalmente annunciato. Venerdì le azioni Broadcom hanno chiuso in rialzo di oltre il 3%.
🎯 Titoli favoriti: AVGO, NVDA; catalizzatore chiave: finanziamento finalizzato per chip custom e servizi di calcolo, seguire l’avanzamento della distribuzione da parte del consorzio bancario.
3. Segmentazione nello storage: HBM scarso, HDD in espansione
Micron ha riportato per il Q4 dell’anno fiscale un EPS rettificato di 33,42 dollari e ricavi per 54,23 miliardi, con accordi di lungo termine da circa 32 miliardi, prevedendo una scarsità di offerta di memoria che durerà fino agli esercizi fiscali 2027 e 2028; il management cita domanda di AI fisica da guida autonoma e robot umanoidi. Samsung ha fissato il prezzo dell’HBM4 tra i 4 dollari medi e alti per Gb, circa il triplo rispetto a HBM3E. Toshiba intende investire 60 miliardi di yen per raddoppiare la capacità HDD; Seagate e Western Digital sono scese entrambe di circa il 10% venerdì.
🎯 Titoli favoriti: MU, NVDA; catalizzatore chiave: aumento prezzi memorie ad ampia banda e aspettative divergenti per HDD, evitare titoli penalizzati dall’espansione HDD.
4.Tesla supera le aspettative di consegna, la memoria viene destinata a Optimus
Tesla ha consegnato nel terzo trimestre 486.532 veicoli, in calo del 2,1% su base annua ma superiore di circa 25.000 unità rispetto alle stime di consenso aziendale (461.974); venerdì il titolo è salito di quasi il 5%. Secondo fonti industriali, per garantire la produzione in serie di Optimus, la specifica di memoria AI5 è stata ridotta da 144GB LPDDR5 a 72GB, mentre AI6 utilizzerà 144GB LPDDR6.
🎯 Titoli favoriti: TSLA, MU; catalizzatore chiave: verifica dell’esaurimento inventario combinata con la domanda di memoria per robot, attenzione alla continuità nel pre-mercato.
5. Task force Superintelligenza della Casa Bianca + Investor Day Marvell
Domenica Trump ha annunciato la creazione della “Super Intelligence Force”, guidata dal direttore dell’intelligence nazionale Jay Clayton e con membri come il presidente FTC Andrew Ferguson, che riferiranno direttamente al Presidente e al Chief of Staff della Casa Bianca, proseguendo l’accordo di autoregolamentazione AI della settimana scorsa. L’Investor Day di Marvell è fissato per il 6 ottobre alle 9:00 (ET); Piper Sandler mantiene rating buy con target di 270 dollari, mentre Morgan Stanley alza il target a 268 dollari, il focus rimane sugli XPU custom e sull’interconnessione Scale-up. 🎯 Titoli favoriti: MRVL, NVDA, AVGO; catalizzatore chiave: chiarezza nel quadro normativo unita all’Investor Day di martedì, attenzione agli annunci sugli ordini di chip custom.
Indicazioni operative: i capitali stanno tornando dall’operatività su rialzo tassi verso AI e chip custom, nello storage la memoria ad alta banda mostra una performance migliore rispetto agli HDD; attenzione lunedì all’ISM servizi e ai volumi tecnologici pre-mercato, martedì appuntamento con Investor Day MRVL. La posizione dovrebbe rimanere guidata dagli eventi, evitando titoli penalizzati dall’espansione HDD. La volatilità delle azioni USA è aumentata di recente, i contenuti sopra riportati sono forniti solo a scopo informativo e non costituiscono consulenza finanziaria.
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