TheStreet: ETF tidak sepenuhnya bebas pajak, investor perlu memperhatikan aturan pajak yang berbeda untuk setiap produk

Jinse Finance melaporkan pada 26 Juli, menurut TheStreet, meskipun ETF biasanya lebih efisien secara pajak dibanding reksa dana karena mekanisme pembelian dan penebusan fisik (In-Kind Creation/Redemption) serta tingkat perpindahan aset yang lebih rendah, “efisiensi pajak yang tinggi” tidak berarti “bebas pajak”. Terdapat perbedaan signifikan dalam perlakuan pajak untuk berbagai jenis ETF, sehingga investor perlu merencanakan sesuai dengan jenis portofolio dan sifat akun yang dimiliki.

Laporan menyebutkan, investasi ETF emas atau perak fisik di Amerika Serikat mungkin dikenakan pajak menurut tarif koleksi; ETF komoditas yang menggunakan kontrak berjangka biasanya mengikuti aturan pajak “60/40”, artinya 60% capital gain dikenakan tarif pajak jangka panjang dan 40% dikenakan tarif pajak jangka pendek, tanpa memperhatikan periode kepemilikan; sementara sebagian keuntungan dari ETF valas dapat dikenakan pajak sebagai pendapatan biasa. ETF leveraged dan inverse, karena tingkat perpindahan aset yang lebih tinggi, juga mungkin mengikuti aturan “60/40”.

TheStreet menyarankan, investor dapat menurunkan beban pajak secara keseluruhan dengan mengalokasikan antara akun kena pajak dan akun pajak tangguhan secara bijak, mempertahankan kepemilikan ETF dalam jangka panjang, memanfaatkan tax-loss harvesting, dan menyumbangkan unit ETF yang telah mengalami kenaikan nilai.