Kondisi pasar yang fluktuatif memicu lonjakan aktivitas perdagangan, laba dan pendapatan kuartal kedua Interactive Brokers (IBKR.US) melampaui ekspektasi

Aplikasi Saham Global mendapat informasi bahwa broker daring Amerika, Interactive Brokers (IBKR.US), pada hari Selasa setelah pasar tutup merilis laporan keuangan kuartal kedua 2026 yang kuat. Berkat aktivitas perdagangan pelanggan yang tetap aktif, ekspansi besar pinjaman margin, serta pertumbuhan pendapatan bunga bersih yang stabil, pendapatan dan keuntungan perusahaan melampaui ekspektasi Wall Street.

Pada kuartal kedua, pasar saham Amerika didominasi oleh prospek pertumbuhan laba yang didorong kecerdasan buatan (AI) di tengah ketidakpastian geopolitik. Indeks S&P 500 dan Nasdaq masing-masing mencatat kenaikan kuat, sementara volatilitas pasar tetap tinggi, menciptakan kondisi bisnis yang sangat menguntungkan bagi broker. Tidak hanya Interactive Brokers tampil mengesankan, perusahaan sejenis Charles Schwab (SCHW.US) juga mencatat rekor keuntungan kuartalan tertinggi.

Laporan keuangan menunjukkan bahwa pendapatan bersih Interactive Brokers pada kuartal kedua mencapai sekitar 1,9 miliar dolar AS, naik 28% dari 1,48 miliar dolar AS pada periode yang sama tahun lalu dan secara signifikan mengungguli ekspektasi pasar sebesar 1,79 miliar dolar AS. Earnings per share (EPS) dilusi yang disesuaikan menjadi 0,69 dolar AS, lebih tinggi dari 0,51 dolar AS di tahun sebelumnya, serta melampaui perkiraan analis sebesar 0,64 dolar AS. Laba bersih yang diatribusikan kepada pemegang saham biasa tercatat sebesar 312 juta dolar AS, naik dari 224 juta dolar AS pada kuartal yang sama tahun lalu.

Pendapatan Dari Perdagangan dan Bunga Menjadi Penggerak Utama

Seluruh aliran pendapatan inti menunjukkan ekspansi yang cepat. Pendapatan dari komisi naik 30% year-on-year menjadi 673 juta dolar AS, terutama didorong oleh peningkatan volume perdagangan pelanggan di seluruh kategori aset utama. Volume perdagangan kontrak opsi naik 17% year-on-year, volume saham naik 14%, dan volume perdagangan berjangka naik 2%. Sebagai indikator utama aktivitas broker, jumlah rata-rata transaksi harian yang menghasilkan pendapatan (DARTs) naik 36% pada kuartal ini, mencapai 4,82 juta transaksi, menegaskan tingginya partisipasi investor individu dan institusi di tengah volatilitas pasar yang terus berlangsung.

Pendapatan bunga bersih naik 23% year-on-year menjadi 1,06 miliar dolar AS, berkat efek tertunda kenaikan suku bunga serta peningkatan permintaan leverage pelanggan. Pendorong utama di balik angka tersebut adalah kenaikan rata-rata saldo pinjaman margin dan rekening kredit pelanggan yang signifikan. Data menunjukkan bahwa saldo pinjaman margin pelanggan pada akhir kuartal melesat 67% year-on-year menjadi 108,5 miliar dolar AS; saldo rekening kredit pelanggan tumbuh 27% menjadi 182,4 miliar dolar AS.

Pendapatan dari biaya dan layanan lainnya juga mencatat pertumbuhan pesat sebesar 40%, mencapai 87 juta dolar AS, dengan kontribusi utama dari pembayaran aliran pesanan dan biaya paparan risiko. Pendapatan dari biaya eksekusi, kliring, dan alokasi juga naik 22% year-on-year menjadi 142 juta dolar AS. Margin laba sebelum pajak perusahaan pada kuartal ini meningkat menjadi 77%, naik dari 75% pada periode yang sama tahun lalu.

Pada aspek basis pelanggan dan skala aset yang dikelola, Interactive Brokers melanjutkan tren pertumbuhan yang kuat. Jumlah total akun pelanggan global naik 34% year-on-year menjadi 5,19 juta. Aset pelanggan meningkat tajam 40% menjadi 930,3 miliar dolar AS.

Dari segi imbal bagi pemegang saham, dewan direksi Interactive Brokers menetapkan dividen tunai kuartalan sebesar 0,0875 dolar AS per saham, tidak berubah dari kuartal sebelumnya.

Setelah pengumuman kinerja, harga saham Interactive Brokers sempat naik lebih dari 3% dalam perdagangan pasca-penutupan hari Selasa, namun hingga berita ini ditulis kenaikan tersebut telah berbalik dan kini turun sekitar 0,7%.