Analyste Bitunix : la suppression des dérogations sur le pétrole iranien et l’escalade des tensions dans le détroit d’Hormuz alimentent une volatilité accrue des actifs à risque

BlockBeats News, 8 juillet. L'attention des marchés mondiaux s'est de nouveau portée sur la détérioration de la situation au Moyen-Orient. Les États-Unis ont non seulement intensifié leurs frappes militaires contre l'Iran, mais ont également révoqué les exemptions de vente de pétrole de l'Iran. Le risque sécuritaire dans le détroit d'Ormuz s'est de nouveau accru, entraînant une hausse d'environ 5% des prix internationaux du pétrole, reflétant le réajustement du marché face à l'incertitude de l'approvisionnement énergétique.

L'événement actuel n'est plus simplement un conflit militaire isolé, mais marque une montée simultanée des risques sur le transport énergétique et la chaîne d'approvisionnement mondiale. L'Iran continue de renforcer son contrôle sur le détroit d'Ormuz, tandis que l'armée américaine a relevé le niveau de menace envers la navigation locale à « sévère », indiquant une volatilité persistante du transport mondial d'énergie. Par ailleurs, l'Arabie Saoudite prévoit d'étendre l'oléoduc de la mer Rouge, ce qui montre que les grands pays producteurs de pétrole prévoient de manière proactive des routes alternatives d'exportation afin de réduire leur dépendance au détroit d'Ormuz.

Sur le plan de la politique monétaire, le président de la Réserve fédérale de New York, Williams, a déclaré que la baisse des prix de l'énergie contribuerait à améliorer l'inflation à court terme. Toutefois, la politique actuelle demeure appropriée, sans fournir d'indication claire sur la direction future des taux directeurs. La Fed continuera d'ajuster sa politique en fonction des données économiques.

Il convient de noter que le risque dans le secteur technologique américain est également en hausse. La volatilité du Nasdaq 100 a atteint un plus haut de plus de vingt ans, les échanges liés à l'intelligence artificielle restant fortement concentrés, et certaines institutions de Wall Street ont commencé à utiliser des options pour se couvrir, déplaçant progressivement des fonds vers des secteurs défensifs tels que la santé et les biens de consommation essentiels, ce qui traduit la pression subie par les valeurs technologiques à forte valorisation pour procéder à des prises de bénéfices.

Concernant le marché crypto, Bitcoin continue d'évoluer dans un range. La liquidité de marché à court terme est principalement concentrée sur les zones de liquidation clés inférieures à 62 500 $ et 60 000 $, et supérieures à 64 300 $ et 67 700 $. En raison des perturbations macroéconomiques persistantes, les prix pourraient continuer d’évoluer autour des positions à fort effet de levier pour la liquidation des liquidités. La volatilité à court terme devrait rester élevée, et le marché devra surveiller de près l'évolution de la situation au Moyen-Orient, les prix du pétrole et le sentiment de risque mondial.