Wintermute cho biết tín hiệu diều hâu từ Fed và rủi ro địa chính trị đã dẫn đến việc thị trường định giá lại

Wintermute cho biết, Cục Dự trữ Liên bang giữ nguyên lãi suất ở mức 3,50%-3,75% và phát đi tín hiệu thắt chặt, dự báo lãi suất trung bình năm 2026 tăng lên 3,8%, xác suất tăng lãi suất vào tháng 12 đã tăng lên 77%. Thỏa thuận với Iran bị đình trệ khiến thị trường đánh giá lại mức độ rủi ro địa chính trị. Mặc dù Strategy đã tăng thêm 1.587 BTC, Wintermute nhận định chưa có dấu hiệu phục hồi rõ rệt từ ETF và lực mua của các tổ chức, tài sản rủi ro trong ngắn hạn có thể tiếp tục dao động. Giải nghĩa bằng AI: Cục Dự trữ Liên bang giữ nguyên lãi suất và phát đi tín hiệu thắt chặt, trực tiếp xóa bỏ kỳ vọng nới lỏng của thị trường. Việc nâng dự báo lãi suất trung bình đã xác lập rõ nền tảng của chu kỳ thắt chặt chính sách. Xác suất tăng lãi suất tăng mạnh buộc thị trường vốn phải đánh giá lại áp lực thắt chặt thanh khoản. Lộ trình quyết định này củng cố môi trường lãi suất cao kéo dài, gây áp lực liên tục lên định giá tài sản rủi ro.