Cai Xin Futures: Dòng tiền rút ròng 300 triệu NDT khỏi mảng dầu mỡ, chiến lược chờ giá cao vẫn áp dụng cho đậu tương, hợp đồng trứng gà tháng gần tăng trần

⑴ Dầu thực vật: Hôm qua, dòng tiền lớn đã chảy vào ngành dầu thực vật với 3,3 tỷ nhân dân tệ, nhưng hôm nay, do ảnh hưởng tiêu cực từ giá dầu cọ Malaysia giảm, thị trường đồng loạt điều chỉnh và dòng tiền ròng chảy ra là 300 triệu nhân dân tệ. Về kỹ thuật, giá dầu cọ và dầu đậu tương gặp áp lực ở các mức đỉnh trước đó, chủ đề hạn hán trước đây không hiện thực hóa tại các khu vực sản xuất chính của dầu cọ và đậu tương, khiến diễn biến thị trường chủ yếu chịu tác động từ tâm lý nhà đầu tư. Giá dầu cải đuôi tăng vào cuối phiên nhờ dòng tiền vào mở vị thế phục hồi, diễn biến mạnh hơn so với các loại dầu thực vật khác. Thị trường giao ngay có sự phân hóa, giá dầu cọ 24 độ tại Quảng Đông đã giảm 40 nhân dân tệ xuống còn 9.580 nhân dân tệ/tấn, giá dầu đậu tương giảm 10 nhân dân tệ/tấn, trong khi giá dầu cải biến đổi gen tại Giang Tô tăng 110 nhân dân tệ lên 10.690 nhân dân tệ/tấn.⑵ Khô đậu tương: Trong nước, áp lực giải phóng đậu tương nhập khẩu liên tục tăng lên, tỷ lệ vận hành của các nhà máy dầu tăng trở lại, tồn kho khô đậu tương tiếp tục tích lũy. Ở phía cầu, ngành chăn nuôi lợn thua lỗ sâu, kho dự trữ của các doanh nghiệp thức ăn đủ đầy, thiếu động lực mua đầu cơ, tình trạng cung vượt cầu tại nội địa chưa thay đổi, giá giao ngay tiếp tục yếu. Về giao dịch, duy trì chiến lược bán ra khi giá cao, chú ý đến diễn biến giá đậu tương Mỹ cũng như các yếu tố thời tiết và chính sách thương mại Mỹ-Trung. Giao dịch một chiều khuyến nghị canh giá cao để bán, về giao dịch chênh lệch thì nên quan sát, bên quyền chọn nên bán các quyền chọn mua ngoài tiền.⑶ Ngô: Thị trường ngô hôm nay tăng rồi giảm, nguyên nhân chủ yếu do ngày 5/6 xuất hiện thông tin mở kho dự trữ ngô, khiến thị trường điều chỉnh giảm. Về cơ bản, tình hình không thay đổi, bên cung hiện nguồn hàng ngô tập trung nhiều ở các nhà cung cấp, ý chí giữ giá khá mạnh, tuy nhiên trong thời gian gần đây, lúa mì và mầm lúa mì lên sàn, làm gia tăng áp lực tổng thể nguồn cung ngũ cốc. Về cầu, doanh nghiệp hạ nguồn có lượng tồn kho dư dả, phần lớn thực hiện chính sách mua đến đâu dùng đến đó, ngoài ra lúa mì lên sàn cũng làm giảm không gian cầu đối với ngô, tiếp tục hạn chế động lực tích trữ của doanh nghiệp. Trong bối cảnh nguồn cung mạnh, cầu yếu, giá giao ngay ngô chịu áp lực và duy trì xu hướng yếu. Với giao dịch một chiều ưu tiên canh giá cao để bán, về giao dịch chênh lệch không có động lực rõ ràng nên khuyến nghị quan sát.⑷ Lợn sống: Hôm nay, giá hợp đồng tương lai lợn sống phục hồi mạnh, chủ yếu nhờ các tập đoàn giảm lượng bán ra, đồng thời các trại nuôi gia tăng mua vào nâng đỡ giá giao ngay, cần theo dõi xem động thái này có duy trì được hay không. Về cơ bản mặc dù có cải thiện biên nhưng không lớn, tình trạng nền tảng chưa thay đổi. Tuy nhiên, lưu ý rằng trong tháng 6, sản lượng lợn dự kiến ra thị trường giảm nhẹ so với tháng trước, trọng lượng lợn xuất chuồng thay đổi không đáng kể, tổng cung dự kiến sẽ co lại, cầu ngắn hạn yếu, dự kiến hợp đồng tương lai lợn sống sẽ duy trì trạng thái dao động trong ngắn hạn. Giao dịch một chiều nên quan sát, giao dịch chênh lệch nên vào vị thế đảo chiều, về quyền chọn nên triển khai cấu trúc quyền chọn mua chênh lệch theo hướng thị trường gấu.⑸ Trứng gà: Giá trứng gà giao ngay cuối tuần tăng mạnh, kéo giá hợp đồng tương lai trứng gà hôm nay tăng cao, đặc biệt các hợp đồng JD2606, JD2607 tăng kịch trần khi đóng cửa. Trong ngắn hạn, do tồn kho trứng thấp, kết hợp nhu cầu trữ kho phục vụ Tết Đoan Ngọ tăng, giá trứng dễ tăng khó giảm trong ngắn hạn.