Các ngân hàng tham gia vào Crypto: Thử nghiệm stablecoin được hỗ trợ bởi các đồng tiền G7

Đối mặt với sự gia tăng không kiểm soát của các stablecoin tư nhân, các ông lớn ngân hàng toàn cầu, từ Goldman Sachs đến Société Générale, đang chủ động tấn công. Bằng cách thử nghiệm các token được bảo chứng bởi các đồng tiền G7, các tổ chức này nhằm mục tiêu giành lại quyền kiểm soát tài chính số. Dự án chiến lược này, do liên minh USDF dẫn đầu cùng blockchain Provenance, hướng tới việc kết hợp ổn định tiền tệ, tuân thủ quy định và đổi mới công nghệ. Một sáng kiến như vậy có thể định nghĩa lại sự cân bằng giữa các ngân hàng truyền thống, cơ quan quản lý và hệ sinh thái crypto.

Các ngân hàng lớn lên tiếng: Hướng tới chuẩn hóa stablecoin tổ chức?

Trong khi sự thống trị của các stablecoin USDT và USDC giảm xuống còn 83%, một nhóm các ngân hàng lớn toàn cầu hiện đang làm việc để phát hành stablecoin được bảo chứng bởi các đồng tiền như đô la, euro, bảng Anh và yên Nhật.

Dự án này do liên minh USDF có trụ sở tại Hoa Kỳ dẫn đầu, hợp tác với mạng lưới blockchain công khai Provenance Blockchain. Mục tiêu là “cung cấp một giải pháp thanh toán tổ chức tuân thủ và có khả năng tương tác, được bảo chứng bởi tiền gửi ngân hàng có bảo hiểm”, theo Figure Technologies, một trong những đối tác chủ chốt của liên minh.

Sáng kiến này nhằm tạo ra một lựa chọn thay thế có quy định cho các stablecoin do các tổ chức phi ngân hàng phát hành. Các điểm chính của dự án bao gồm:

• Được bảo chứng bởi các đồng tiền G7 thông qua tiền gửi ngân hàng có bảo hiểm, giúp tăng cường sự ổn định cho các token phát hành;

• Phát hành thông qua các ngân hàng truyền thống như JPMorgan, Goldman Sachs, UBS hoặc Deutsche Bank, mang lại uy tín tổ chức cao hơn;

• Sử dụng các blockchain công khai để đảm bảo tính minh bạch và khả năng truy xuất giao dịch;

• Tăng cường tuân thủ quy định để đáp ứng các yêu cầu của các cơ quan tài chính Hoa Kỳ và quốc tế.

Bằng cách định vị mình trên thị trường stablecoin, các tổ chức này hướng tới việc giành lại quyền kiểm soát một phân khúc vốn bị thống trị bởi hệ sinh thái crypto. Họ cũng muốn giảm ma sát trong thanh toán xuyên biên giới đồng thời cung cấp giải pháp an toàn hơn cho các tổ chức.

Hướng tới tái định nghĩa dòng tiền tệ?

Nếu sáng kiến này được triển khai trên quy mô lớn, hậu quả có thể rất đáng kể, đặc biệt đối với hệ thống ngân hàng tại các quốc gia mới nổi. Một nghiên cứu gần đây do Standard Chartered thực hiện dựa trên dữ liệu on-chain cảnh báo về rủi ro mà các stablecoin được bảo chứng bằng đô la gây ra cho các nền kinh tế yếu: “lên tới 1,000 billions đô la có thể rời khỏi các ngân hàng địa phương trong ba năm tới nếu các stablecoin này trở nên phổ biến,” theo các nhà phân tích của ngân hàng.

Đồng thời, JPMorgan ước tính rằng sự phát triển của các tài sản này có thể tạo ra thêm 1.4 trillions đô la nhu cầu đối với đồng đô la Mỹ vào năm 2027. Động lực này càng củng cố vị thế thống trị của đồng đô la trong nền kinh tế số, gây bất lợi cho các đồng tiền khác.

Châu Âu, trong khi đó, đang cố gắng phản ứng. Thực tế, các bộ trưởng tài chính khu vực đồng euro đã cân nhắc các cơ chế để thúc đẩy sự xuất hiện của các stablecoin định giá bằng euro, nhằm cân bằng lại sự thống trị của Mỹ. Về lâu dài, Ngân hàng Trung ương châu Âu đang xem xét giới hạn 3,000 euro cho mỗi cá nhân để hạn chế rủi ro hệ thống liên quan đến đồng euro số trong tương lai.