Интерактив Брокерз (IBKR.US): выручка за третий квартал выросла на 16% в годовом исчислении, объявлено о повышении квартальных дивидендов более чем на 70%

По данным Zhihong Finance APP, в четверг Interactive Brokers (IBKR.US) опубликовала отчетность за третий квартал 2026 года. Благодаря росту чистого процентного дохода и доходов от комиссий, чистая выручка компании за квартал увеличилась на 16% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, а скорректированная прибыль на акцию выросла примерно на 18%. Одновременно компания объявила о повышении квартальных дивидендов более чем на 70%.

Согласно отчету, чистая выручка Interactive Brokers за третий квартал составила 1,914 млрд долларов, что на 15,6% больше по сравнению с 1,655 млрд долларов за аналогичный период прошлого года; скорректированная чистая выручка (без учета особых статей) составила 1,872 млрд долларов, увеличившись на 16,3% по сравнению с 1,610 млрд долларов годом ранее.

В третьем квартале прибыль Interactive Brokers до уплаты налогов составила 1,496 млрд долларов, что на 14% больше по сравнению с 1,312 млрд долларов за аналогичный период прошлого года; чистая прибыль, относящаяся к акционерам обыкновенных акций, составила 314 млн долларов, что на 19,4% больше по сравнению с 263 млн долларов годом ранее; разводненная прибыль на акцию составила 0,69 доллара, превысив показатель прошлого года в 0,59 доллара.

По данным Non-GAAP, скорректированная прибыль до налогообложения за третий квартал составила 1,454 млрд долларов, что на 14,8% больше, чем годом ранее; скорректированная чистая прибыль, относящаяся к акционерам обыкновенных акций, составила 305 млн долларов, увеличившись на 20,6% по сравнению с предыдущим годом; скорректированная прибыль на акцию составила 0,67 доллара, что выше 0,57 доллара за прошлый год и на 17,5% больше.

По показателям прибыльности, маржа прибыли до налогообложения компании в третьем квартале составила 78%, что на 1 процентный пункт меньше, чем 79% годом ранее, вне зависимости от методики расчета (GAAP или скорректированные данные).

Чистый процентный доход вырос на 19% по сравнению с прошлым годом, объем клиентских маржинальных кредитов увеличился

В структуре доходов чистый процентный доход остается основным источником дохода Interactive Brokers. В третьем квартале чистый процентный доход компании составил 1,154 млрд долларов, что на 19% больше по сравнению с 967 млн долларов за аналогичный период прошлого года, в первую очередь благодаря увеличению среднего остатка маржинальных кредитов и средств клиентов на счетах.

Отчет показывает, что средний остаток маржинальных кредитов клиентов в третьем квартале составил примерно 104 млрд долларов, что на 47% больше, чем 70,8 млрд долларов годом ранее; средний остаток клиентских депозитов составил около 176,6 млрд долларов, что на 25% больше по сравнению с 141,8 млрд долларов годом ранее.

Однако в результате изменений доходности чистая процентная маржа компании в третьем квартале сократилась с 2,16% годом ранее до 1,99%.

Что касается комиссионного бизнеса, комиссия Interactive Brokers за третий квартал составила 602 млн долларов, что на 12% больше, чем 537 млн долларов за аналогичный период прошлого года. Компания указала, что это связано в основном с ростом на 18% среднего суточного количества клиентских сделок (DARTs), а также с увеличением регуляторных сборов, перекладываемых на клиентов.

По объёмам торговли: в третьем квартале объём торговли фьючерсами клиентов увеличился на 13% по сравнению с прошлым годом, объём торговли акциями снизился на 24%, объём торговли опционами уменьшился на 1%.

Кроме того, прочие доходы и услуги за третий квартал составили 88 млн долларов, что на 33% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, в основном благодаря увеличению доходов от платы за риск, оплате потока ордеров в рамках требований по биржевым операциям, а также росту платы за рыночные данные.

Одновременно расходы на исполнение, клиринг и дистрибуцию увеличились на 46% по сравнению с прошлым годом, составив 134 млн долларов, в основном из-за повышения ставки по комиссии SEC Rule 31 в США, что привело к увеличению регуляторных расходов примерно на 30 млн долларов.

Количество счетов увеличилось на 35%, клиентские активы приближаются к 1 трлн долларов

По операционным данным, общее количество клиентских счетов у Interactive Brokers в третьем квартале достигло 5,576 млн, что на 35% больше по сравнению с 4,127 млн за аналогичный период прошлого года и на 8% больше по сравнению со вторым кварталом (5,185 млн).

На конец третьего квартала объем клиентских активов компании достиг 964,7 млрд долларов, что на 27% больше по сравнению с прошлым годом и на 4% больше, чем во втором квартале, еще больше приблизившись к отметке в 1 трлн долларов.

Среднее суточное количество сделок клиентов, приносящих доход, составило 4,273 млн, что на 18% больше по сравнению с прошлым годом, но на 11% меньше по сравнению с 4,824 млн во втором квартале. Остаток маржинальных кредитов клиентов достиг 105,2 млрд долларов, что на 36% больше, чем в прошлом году; остаток средств клиентов на счетах составил 186,2 млрд долларов, что на 20% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Стоит отметить, что хотя масштаб клиентских счетов продолжает расти, активность торговли на одном счете снизилась. В третьем квартале годовое среднее суточное количество сделок на одного расчетного клиента составило 168, что на 14% меньше, чем 195 сделок годом ранее.

Кроме того, средняя комиссия на одну расчетную сделку, подлежащую взиманию комиссии, снизилась с 2,70 доллара годом ранее до 2,59 доллара, уменьшившись на 4%.

Квартальные дивиденды увеличены более чем на 70%

Одновременно с публикацией отчетности Совет директоров Interactive Brokers объявил о повышении квартальных дивидендов с 0,0875 доллара на акцию до 0,15 доллара, увеличив их примерно на 71,4%. Компания сообщила, что новые дивиденды будут выплачены 14 декабря 2026 года, а дата закрытия реестра — 1 декабря.

По балансу, на конец сентября общие активы Interactive Brokers достигли 243,235 млрд долларов, что выше, чем 203,240 млрд долларов на конец 2025 года; собственный капитал составил 23,251 млрд долларов, что выше 20,472 млрд долларов на конец 2025 года.

Кроме того, прочие доходы компании за третий квартал снизились на 18% по сравнению с прошлым годом до 70 млн долларов, в основном из-за сокращения дохода от инвестиционной деятельности на 50 млн долларов, но доход от стратегии валютной диверсификации увеличился на 36 млн долларов, частично компенсировав это снижение.

Согласно раскрытой информации, Interactive Brokers использует корзину GLOBAL, состоящую из 10 основных валют, для оценки чистой стоимости активов. В третьем квартале стратегия валютной диверсификации сократила совокупную прибыль компании на 4 млн долларов.