ФРС планирует существенно изменить механизм банковского надзора, заместитель председателя Bowman: реструктуризация региональной структуры и корректировка порога активов.
Заместитель председателя по надзору Федеральной резервной системы (Fed) Bowman сообщил о планах провести всестороннюю реформу системы регулирования банков в США, объединив функции надзора существующих 12 региональных отделений Fed в пять новых географических регионов. В каждом регионе будет назначен специальный "региональный руководитель", что должно изменить прежнюю разрозненную структуру полномочий и ответственности. Позднее в этом году Fed рассмотрит обновление порога активов, при достижении которого банки подвергаются более строгим правилам надзора, что может дать им больше возможностей для расширения.
ФРС США планирует провести масштабную реорганизацию своей системы банковского надзора, чтобы укрепить полномочия Вашингтона по обеспечению подотчетности, а также приступить к обновлению стандартов порога активов, при достижении которых применяются более строгие надзорные требования.
Во вторник заместитель председателя ФРС по надзору Michelle Bowman заявила, что реорганизация предусматривает объединение текущих надзорных функций 12 региональных банков ФРС в пять новых географических зон, в каждой из которых будет назначен специальный «региональный руководитель», ответственный за все надзорные действия в пределах своей территории. Эта мера нацелена на устранение прежнего размывания полномочий и ответственности.
Bowman также объявила, что позднее в этом году ФРС рассмотрит обновление порога активов банков для определения применения к ним более строгих правил надзора.
Указанные реформы являются частью комплекса изменений, реализованных Bowman с 2025 года, когда она заняла пост главного надзорщика ФРС.
Помимо перестройки надзорной структуры, она также объявила о рассмотрении возможности введения механизма автоматического пересмотра порога активов каждые пять лет с учетом инфляции и экономического роста. Такая инициатива должна расширить пространство для развития банков, предоставив дополнительный запас времени до момента, когда на них начнут распространяться более жесткие требования по капиталу, ликвидности и стресс-тестированию.
Неясность полномочий стимулировала перестройку структуры
В письменной речи на конференции, организованной Федеральным резервным банком Сент-Луиса, Bowman указала на фундаментальные изъяны существующей структуры надзора в части разделения ответственности и подотчетности. Она сослалась на заказанный ею независимый отчет по делу о банкротстве Silicon Valley Bank, в котором было установлено, что надзорные специалисты ФРС действовали медленно после выявления рисков.
«Надзорные функции ФРС будут реорганизованы с целью формирования культуры подотчетности и четкого разграничения полномочий для принятия решений», — отметила Bowman.
В действующей системе руководство ФРС в Вашингтоне определяет стратегию проверки банков, однако реальная деятельность по надзору и контролю осуществляется двенадцатью региональными резервными банками по всей стране.
После реорганизации новым региональным руководителям будет поручено общее руководство всеми надзорными мероприятиями, при этом исполнение работы останется за персоналом местных отделений ФРС, но изначальные контрольные функции, возложенные на президентов региональных банков, будут перераспределены.
Комитетская система раскритикована за низкую эффективность
Bowman также подвергла критике широкое использование комитетов в системе надзора ФРС, полагая, что такая практика приводит к задержкам в принятии решений и размыванию границ индивидуальной ответственности при возникновении проблем в банках.
«На практике эти комитеты становятся почвой для оправданий, способствуя отсутствию мотивации у специалистов быстро и решительно реагировать на выявленные риски», — отметила она. По словам Bowman, в будущем использование комитетов будет сокращено и оптимизировано.
Это соответствует давнему подходу Bowman к надзору — инспекторы должны сосредоточиваться на реальных финансовых рисках для банков, а не отвлекаться на избыточные и устаревшие процедурные требования, накопленные годами.
Порог активов может получить динамический механизм пересмотра
Во вторник Bowman также сообщила, что ФРС в этом году пересмотрит действующий фиксированный порог активов, напрямую определяющий момент, когда к банку начинают применяться более строгие нормы по достаточности капитала, ликвидности и стресс-тестированию.
В обсуждении будет рассматриваться не только изменение самого числового значения порога, но и введение механизма его автоматического корректирования раз в пять лет для учета инфляции и изменений экономического роста.
Банковский сектор на протяжении многих лет высказывал озабоченность тем, что статичный стандарт легко устаревает, со временем неправомерно распространяя более жесткие надзорные требования на банки, которые не являются их прямой целью.
С момента вступления на должность главного надзорщика ФРС в 2025 году Bowman уже заменила руководство надзорных подразделений, сократила штаты и опубликовала новые стандарты, предусматривающие сокращение объема инспекций и обновление критериев оценки проблем в учреждениях.
Дисклеймер: содержание этой статьи отражает исключительно мнение автора и не представляет платформу в каком-либо качестве. Данная статья не должна являться ориентиром при принятии инвестиционных решений.
Вам также может понравиться
BUZZ - Gordon Haskett повысил рейтинг Dollar General до "покупать", акции выросли
6 октября — акции дискаунтера Dollar General (DG.N) выросли примерно на 3% в ходе дневных торгов, достигнув 122,34 доллара. Gordon Haskett повысил рейтинг компании до «покупать» после встречи с руководством, установив целевую цену на уровне 140 долларов. Брокерская компания отмечает, что из-за высоких цен на бензин потребители с высоким доходом все чаще выбирают покупки в Dollar General, что предоставляет компании дополнительные возможности увеличить свою долю на рынке. Организация добавила, что несмотря на рост стоимости топлива, благодаря стабильной ситуации с занятостью покупатели с низким доходом адаптировали свои покупательские привычки. Брокер подчеркивает, что потребители предпочитают магазины, расположенные ближе к дому, увеличивают частоту покупок, но снижают количество приобретаемых товаров за один раз — эти тенденции считаются положительными для Dollar General. Компания активно расширяет ассортимент товаров стоимостью 1 доллар и планирует увеличить число сезонных товаров за 1 доллар на 40% во второй половине года. По данным London Stock Exchange Group (LSEG), среди 32 брокеров 13 рекомендуют «покупать» или выше, 18 — «держать», 1 — «продавать»; медианная целевая цена составляет 140 долларов. По итогам последней торговой сессии акции Dollar General с начала года снизились на 8%.
BUZZ - Jefferies повысил целевую цену, акции Pershing Square резко выросли
6 октября - альтернативная компания по управлению активами Pershing Square (PS.N) выросла в цене на 7,49%, достигнув $58,98. Jefferies повысила целевую цену с $38 до $58 и сохранила рейтинг “держать”. Ожидается, что комиссионные, связанные с результатами деятельности, будут продолжать расти в следующем году. Согласно данным, собранным London Stock Exchange Group (LSEG), 9 из 10 брокеров присвоили акции рейтинг “покупать” или выше, одна — “держать”; медианная целевая цена составляет $42. Текущий коэффициент цена/прибыль по прогнозируемой прибыли на акцию за следующие 12 месяцев — 64,03, значительно выше отраслевого медианного значения — 10,97. На момент закрытия торгов в предыдущий день акция PS с момента IPO в апреле выросла на 145,4%.
Повтор - BUZZ - Сообщается, что Venture Global ведет переговоры с Китаем о продаже сжиженного природного газа, в связи с чем её акции выросли.
Коррекция ошибки в написании названия компании в заголовке 6 октября — ** Акции производителя сжиженного природного газа Venture Global (VG.N) выросли на 2,3% и составили 13,77 долларов ** По данным Bloomberg, из-за ситуации в Иране, вызывающей глобальные перебои транспорта, Китай стремится к диверсификации источников поставок, и компания ведет переговоры о продаже сжиженного природного газа большему количеству китайских покупателей (link) ** Venture Global пока не дала немедленного ответа на запрос Reuters о комментариях ** Согласно Bloomberg (link), Venture Global уже начала предварительные переговоры о долгосрочных контрактах как минимум с тремя китайскими импортёрами сжиженного природного газа ** Из 18 брокерских компаний 11 дали акции рейтинг "покупать" или выше, 7 — рейтинг "держать"; медианная целевая цена составляет 16 долларов ** С учётом внутридневных колебаний, акции VG с начала этого года увеличились более чем вдвое (В целях удобства для неанглоязычных пользователей Reuters автоматически переводит свои материалы на несколько других языков. Автоматизированный перевод может содержать ошибки или не иметь необходимого контекста, поэтому Reuters не гарантирует точность таких переводов и предоставляет их исключительно для удобства. Reuters не несет ответственность за любые убытки или ущерб, возникшие из-за использования функции автоматизированного перевода.)
BUZZ — акции Venture Global выросли после сообщений о переговорах компании с Китаем по продаже сжиженного природного газа.
6 октября — акции производителя сжиженного природного газа Venture Global выросли на 2,3% и составили 13,77 доллара. Согласно данным Bloomberg, из-за войны в Иране, которая затруднила глобальные поставки сжиженного природного газа, Китай ищет альтернативные источники и Venture Global ведёт переговоры о продаже LNG большему количеству китайских покупателей. Компания пока не дала ответа на запрос Reuters о комментарии. Bloomberg сообщает, что Venture Global провёл предварительные переговоры по долгосрочным контрактам как минимум с тремя китайскими импортёрами LNG. Среди 18 брокеров 11 дают акции рекомендацию «покупать» или выше, семь — «держать»; медианная целевая цена составляет 16 долларов. С учётом внутридневных колебаний, акции VG с начала этого года выросли более чем вдвое.
Цены на крипто
Далее
