Needham sumusuporta sa dalawang nangunguna sa EDA: Cadence Design Systems (CDNS.US) at Synopsys (SNPS.US) ay hindi dapat na-bash. Inaasahang mapapabilis ng AI agents ang paglago ng industriya.

Nalaman ng APP ng Zhihui Pananalapi na habang bumabagsak ang presyo ng mga stock ng Cadence Design Systems (CDNS.US) at Synopsys (SNPS.US) sa ilang sunod-sunod na araw ng kalakalan, muling pinagtibay ng bangko sa pamumuhunan na Needham ang kanilang "Bumili" na rating para sa dalawang pinakamalaking kumpanya ng electronic design automation (EDA) at muling binigyang-diin ang kanilang pangunahing lohika sa pamumuhunan—na ang Agentic AI ay magpapabilis muli ng paglago ng industriya ng EDA.

Ayon sa mga analyst ng Needham na pinamumunuan ni Charles Shi, ang pangunahing pag-aalala ng mga bear tungkol sa industriya ng EDA ay palaging tungkol sa potensyal na disruptibong epekto ng AI. Kamakailan ay lalong lumakas ang pananaw ng mga bear, lalo na matapos ilunsad ng Moonshot AI ang Kimi K3. Ginamit ng modelong ito ang large language model (LLM) upang magpakita ng kakayahan sa awtomatikong disenyo ng chip, na nagpalala sa pangamba ng merkado na papalitan ng AI ang mga tool ng EDA. Ito ang dahilan kung bakit nga tuloy-tuloy na bumaba ang presyo ng mga stock ng Cadence Design Systems at Synopsys—hanggang sa pagsasara ng merkado noong Lunes, pitong sunod na araw nang bumababa ang Cadence Design Systems at anim na araw ang Synopsys.

Tinuligsa ng mga analyst ang lohikang "AI ay magdi-disrupt ng industriya ng EDA" ng mga bear at naniniwala na labis na pinapalaki ang pag-aalalang ito. Maraming ulit nang tumugon ang mga kumpanya ng EDA hinggil dito at binigyang-diin pa na sila mismo ay nakikinabang sa paglago ng AI, lalong-lalo na dahil sa pag-usbong ng Agentic AI, na maaaring magsimula muli ng paglago sa EDA software licensing.

Ayon sa mga analyst: "Sa kabuuan, naniniwala kami na ang aplikasyon ng large language models (LLM) ay malamang na limitado lamang sa pagbuo ng RTL (Register Transfer Level) code, na hindi naman makakaapekto sa pinakamalalaking kategorya ng EDA software tools gaya ng Synthesis, Place and Route, at Physical Verification."

Dagdag pa ng mga analyst: "Sa tingin namin, ang Agentic AI ay hindi panggugulo sa EDA, kundi isang komplemento—may tunay na potensyal na mabilis na mapalaki muli ang EDA software licensing business. Nakolekta rin namin ang tunay na pananaw ng mga eksperto sa industriya tungkol sa 'AI-native EDA.' Sa pangkalahatan, naniniwala kaming malayo pa bago ganap na makaapekto ang AI-native EDA sa totoong industriya."

Dagdag ng mga analyst: "Mula sa merkado ng stock, napapansin naming ang pesimistikong pananaw ukol sa panganib ng AI ay nagdulot na ng hayagang maling pagpepresyo sa EDA sector." Inirerekomenda ng mga analyst na samantalahin ng mga investor ang pagkakataong dala ng maling pagpepresyo at muling pinagtibay ang pagiging positibo sa pangunahin nilang lohikang "Agentic AI ay tutulong na pabilisin muli ang paglago ng EDA industry." Sumusuporta ito sa rekomendasyong ibinigay ng mga analyst ng BNP Paribas noong nakaraang linggo, na nagbanggit din na walang basehan ang selloff sa Cadence Design Systems at Synopsys, at inirerekomenda ang "bumili tuwing bumabagsak ang presyo."