マイクロソフト（MSFT.US）と提携しAIチップ協業を拡大！AMD（AMD.US）がそれに応じて上昇

ジートンファイナンスAPPによると、Microsoft（MSFT.US）がそのAzureクラウドプラットフォーム上でAMD（AMD.US）のチップおよびCPUをAI（人工知能）推論タスクに展開する計画が好材料となり、執筆時点でAMDは月曜日の米国株式市場序盤に3%以上上昇している。

AMDは、同社がMicrosoftとの協力範囲を拡大し、AMDのGPU、CPU、ネットワーク技術およびソフトウェアエコシステムを含むこと、さらにMicrosoft Azureプラットフォームで関連技術を一層統合することを発表した。MicrosoftはAMD Heliosラックレベルのソリューションを導入し、自社およびAI顧客に最先端のAIモデル推論能力を提供し、Azure AIサービスをサポートする。両社は、Microsoft AzureがAMD EPYC CPUをベースにした2つの新しい仮想マシン（VM）シリーズ製品を追加し、Pensandoデータプロセッシングユニット（DPU）の展開も拡大すると述べている。

AMDは、HeliosソリューションがInstinct MI455X GPU、AMD EPYC Venice CPU、Pensandoネットワーク技術およびROCmソフトウェアをオープンかつ統合型のラックレベルプラットフォームに集約し、大規模なAIトレーニングおよび推論タスクのために設計されたと述べている。AI推論とは、訓練された人工知能モデルが習得した知識を用い、新規かつ未経験のデータに対して予測や結論を導き出すプロセスである。

Microsoftの会長兼最高経営責任者（CEO）であるサティア・ナデラ氏は、「AMDとの協力を通じて、AMD Heliosを活用しAzureインフラ製品群を拡張することで、顧客に次世代AIアプリケーションの構築と実行に求められるパフォーマンス、スケール、選択肢を提供していきます」と述べた。

注目すべきは、AMDの年次フラッグシップAIカンファレンス「Advancing AI 2026」が現地時間7月22日から23日にかけて米国サンフランシスコで開催される予定であることだ。UBSの最新レポートによると、AMDのAdvancing AIイベントの開催時期はIntel決算発表前であり、AMD自身の決算発表の約2週間前となっている。投資家の注目点は、同社がAI顧客層をOpenAIやMeta以外にも拡大できるかどうかに集中しているが、UBSは今回のイベントが技術ロードマップの発表に重点を置き、財務モデルの大幅な修正ではないと判断している。

顧客面について、UBSはAmazon（AMZN.US）がMI450xの主力大口顧客となると引き続き考えており、Anthropicも顧客リストに加わる可能性があるが、今回のイベントでは新規顧客の公式発表に対する期待値を抑えるよう投資家に助言している。潜在的な顧客協業の公式発表を除き、UBSはAMDがAI製品ラインのロードマップを全面的に更新すると予想している：より多くのMI450x Helios、MI500シリーズの詳細情報が公開されるほか、MI600ロードマップ関連情報が前倒しで開示される可能性もあり、また新興分散型推論計算負荷への対応戦略についても説明する可能性がある。

AIアクセラレータチップ以外にも、UBSはAMDがサーバーCPU市場機会についてより楽観的な見通しを示すと予測している。AMDがサーバーCPUの全体的な潜在市場規模（TAM）を正式に更新したのは2026年第1四半期決算時であり、当時は2030年に市場規模が1200億ドルに達すると試算していたが、それ以降業界データは大きく強化されている。