AI相場分析：AI商業化の加速が現在の市場論理の鍵となっています

Odailyによると、AI投資家のqinbafrankはXプラットフォームで、黄仁勋がAI PCについて言及した後、資金がPCやCPUの産業チェーンに流入したことを述べました。また、AI Factoryについて言及した後には、資金が液冷、高圧電、配電、電力などの分野に流れ込みました。さらに、彼がMarvellが1兆ドル規模の企業になると発言した当日、Marvellの株価は30%上昇し、時価総額は2000億ドルから数百億ドル増加しました。すでに過度な熱狂状態にあり、このようなパラボリックな資産上昇は持続可能ではありません。

彼はまた、現在の市場を支える論理の基点は、AIの商業化が転換点を迎え急速に成長していることだと述べています。重要なのはAI商業化の成長速度が鈍化するかどうかです。大規模モデルの企業の年間収益が依然として成長しており、大手テクノロジー企業のクラウド事業が市場予想を上回り続けている限り、ビジネスロジックは逆転していません。しかし、将来的に大規模モデル企業の業績が予想を下回る場合、市場のストーリーの根底に問題が生じ、少なくとも中規模の調整が発生し、関連する論理の見直しが必要になります。